Внутренние риски экономической безопасности предприятия и пути их преодоления

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
федеральное государственное автономное образовательное учреждение высшего образования
«Санкт–Петербургский государственный университет
аэрокосмического приборостроения»
УТВЕРЖДАЮ
Заведующий кафедрой №84
доктор экономических наук, профессор



А.В. Самойлов
должность, уч. степень, звание

подпись, дата

инициалы, фамилия
ЗАДАНИЕ НА ДИПЛОМНУЮ РАБОТУ
студенту группы №
8246кз

Земцовой С. А.

номер

(фамилия, имя, отчество)

на тему
Внутренние риски экономической безопасности предприятия и пути их преодоления.


утвержденную приказом ГУАП от
13.11.2017
№
07-1103/2017
1 Основные исходные данные 
Прогнозный Бухгалтерский Баланс ООО “МТ-Групп”
Бухгалтерский Баланс ООО “МТ-Групп” на 31 декабря 2017г.
Прогнозный отчёт о Финансовых результатах ООО “МТ-Групп”

2 Перечень и примерное содержание обязательных разделов дипломной работы
1. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ БЕЗОПАСНОСТИ 
ПРЕДПРИЯТИЯ, 2. ВНУТРЕННИЕ ЭКОНОМИЧЕСКИЕ РИСКИ ПРЕДПРИЯТИЯ 
И ПУТИ ИХ ПРЕОДОЛЕНИЯ НА  ПРИМЕРЕ ООО ”МТ-Групп”, 3. РАЗРАБОТКА
ПРЕДЛОЖЕНИЙ ПО УЛУЧШЕНИЮ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ БЕЗОПАСНОСТИ 
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ - ОСНОВНОЙ ПУТЬ ПРЕДОТВРАЩЕНИЯ ЭКОНОМИЧЕСКИХ РИСКОВ.
3 Задание на научно–библиографический поиск

не менее 50 источников, в том числе - нормативные и законодательные акты,
интернет-ресурсы

6 Перечень обязательных чертежей и плакатов

12 рисунков, 13 таблиц, 13 приложений
15 слайдов для презентации



Срок сдачи работы «
06
»
июня
201
8г
Руководитель
доктор экономических наук, профессор



М. Н. Титова
должность, уч. степень, звание

подпись, дата

инициалы, фамилия





Задание принял к исполнению
Студент группы №




С. А. Земцова

номер

подпись, дата

инициалы, фамилия

Примечание: разделы 1, 2, 3, 6 задания составляются руководителем дипломного проекта, разделы 4, 5 ? консультантами по соответствующим вопросам по согласованию с руководителем.


МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
федеральное государственное автономное образовательное учреждение высшего образования
«Санкт–Петербургский государственный университет
аэрокосмического приборостроения»
ДОПУСТИТЬ К ЗАЩИТЕ
Заведующий кафедрой №84_
доктор экономических наук, профессор



А. В. Самойлов
должность, уч. степень, звание

подпись, дата

инициалы, фамилия
ДИПЛОМНАЯ РАБОТА
на тему
Внутренние риски экономической безопасности предприятия и
пути их преодоления

выполнена
Земцовой Светланой Александровной
(фамилия, имя, отчество студента в творительном падеже)

по специальности
05

Экономическая безопасность

(код)

(наименование специальности)

(наименование специальности)
направленности
01

Финансовый учет и контроль

(код)

(наименование направленности)
в правоохранительных органах
(наименование направленности)
Студент группы №
8366к



С. А. Земцова

номер

подпись, дата

инициалы, фамилия
Руководитель
доктор экономических наук, профессор



М. Н. Титова
должность, уч. степень, звание

подпись, дата

инициалы, фамилия






Санкт–Петербург 2018

Оглавление
ВВЕДЕНИЕ	6
1. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ БЕЗОПАСНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ.	9
1.1.	Понятие, цели, основные задачи и классификация экономической безопасности предприятий	9
1.2.	Понятие, цели, основные задачи и классификация  внутренних экономических рисков..	16
1.3.	Основные методы и методики оценки внутренних экономических рисков предприятия.	26
1.4.	Комплексный подход к оценке экономической безопасности предприятия с учетом воздействия внешних источников рисков	37
2. ВНУТРЕННИЕ ЭКОНОМИЧЕСКИЕ РИСКИ ПРЕДПРИЯТИЯ И ПУТИ ИХ ПРЕОДОЛЕНИЯ НА  ПРИМЕРЕ ООО ”МТ-Групп”	43
2.1.	Краткая характеристика ООО ”МТ-Групп”	43
2.2.	Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО”МТ-Групп”.	44
2.2.1.	Анализ ликвидности (платежеспособности) ООО”МТ-Групп” в оценки внутренних финансовых рисках экономической безопасности.	49
2.2.2.	Анализ финансовой устойчивости ООО”МТ-Групп” в оценки внутренних финансовых рисков экономической безопасности.	53
2.3.	Анализ  экономических рисков  ООО”МТ-Групп”.	58
2.4.	Анализ путей преодоления экономических рисков предприятия.	66
3. РАЗРАБОТКА ПРЕДЛОЖЕНИЙ ПО УЛУЧШЕНИЮ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ БЕЗОПАСНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ, КАК ОСНОВНОЙ ПУТЬ ПРЕДОТВРАЩЕНИЯ ЭКОНОМИЧЕСКИХ РИСКОВ.	74
3.1.	Прогнозирование, как возможный путь предотвращения экономических рисков	74
3.2.	Рекомендации  по уменьшению внутренних рисков экономической безопасности предприятия.	81
ЗАКЛЮЧЕНИЕ	89
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ	91
ПРИЛОЖЕНИЕ	95
ПРИЛОЖЕНИЕ А	95
ПРИЛОЖЕНИЕ Б........................................................................................................................96

ПРИЛОЖЕНИЕ В	.97
ПРИЛОЖЕНИЕ Г........................................................................................................................98

ПРИЛОЖЕНИЕ Д......................................................................................................................101

ПРИЛОЖЕНИЕ Е......................................................................................................................103

ПРИЛОЖЕНИЕ И......................................................................................................................105

ПРИЛОЖЕНИЕ К......................................................................................................................106

ПРИЛОЖЕНИЕ Л......................................................................................................................107
 
ПРИЛОЖЕНИЕ М	112
ПРИЛОЖЕНИЕ Н	113








































ВВЕДЕНИЕ

      Глобальные и быстрые изменения экономических отношений в современном мире остро ставят вопрос обеспечения экономической безопасности не только макроэкономических субъектов, регионов, стран, но и предприятий различных уровней. Для России исследования проблем экономической безопасности относительно новы. Только после распада СССР, разгосударствления предприятий и создания бизнес- структур экономическая безопасность всех субъектов национальной экономики стала актуальной.
      Начало ХХI века особенно остро обозначило проблему экономической безопасности предприятия.  Прежде всего, это объясняется тем, что современные предприятия, которые обладают полной экономической самостоятельностью, принимают хозяйственные решения на свой страх и риск, и не всегда эти предприятия в состоянии выдержать жесткое испытание конкуренцией и те обстоятельства, в которых оказывается его бизнес. Поэтому необходимо постоянно анализировать и учитывать все факторы, влияющие на уровень их экономической безопасности. Все это ставит предпринимателя в условия, когда он должен заранее учитывать источники и факторы коммерческого риска, опасности и угрозы деятельности предприятия, постоянно анализировать состояние фирмы и оценивать оптимальность принимаемых решений.
        Актуальность этих проблем вызвана не только внешними угрозами, нанесенным экономической безопасности страны вследствие мирового финансового кризиса, но и реальным уроном  нанесенными внутренними угрозами, имеющими начало внутри конкретного предприятия. В связи с этим изучение вопросов экономической безопасности требует повышенного внимания и изучения. Все это, безусловно, подтверждает актуальность проблемы обеспечения экономической безопасности бизнеса в современных условиях рыночной экономики.
      Основное влияние на уровень безопасности любого предприятия оказывают управление, в которых источником активных воздействий выступает человек. И от того, какие решения будет принимать экономист предприятия, будет зависеть насколько будут, учтены внутренние риски  экономической безопасности предприятия и реализована эффективность определения  путей их преодоления.
      В связи с этим, в данной выпускной квалификационной работе раскроем теоретические основы экономической безопасности предприятия, методы и методики оценки экономических рисков предприятия и произведем анализ внутренних рисков экономической безопасности  предприятия на примере Общество с ограниченной ответственностью "МТ-Групп" и возможных путей их преодоления.
      Раскрывая суть теоретических основ экономической безопасности предприятия, рассмотрим понятие, цели, основные задачи и классификация экономической безопасности предприятий. Затем раскроем понятие, цели, основные задачи и классификацию  внутренних экономических рисков.
      И на заключительном этапе рассмотрения теоретических основ экономической безопасности предприятия, рассмотрим источники информации для экономического анализа рисков предприятия, данными которых будем пользоваться.
      При анализе внутренних рисков экономической безопасности  предприятия на практическом примере Общество с ограниченной ответственностью "МТ-Групп" на начальном этапе проведем краткую характеристику предприятия и анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. 
      На основном этапе проведем анализ  экономических угроз предприятия при помощи  метода расстояний.
      На заключительном этапе анализа активов и обязательств предприятия на примере Общество с ограниченной ответственностью "МТ-Групп" произведем расчет прогнозных данных в перспективе на ближайшие пять лет по данным бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах. 
      По полученным рассчитанным данным, произведем прогнозирование и рекомендации  возможных путей предотвращения экономических рисков и приведем обоснование предложений по улучшению экономической безопасности предприятия  и его экономических рисков.
      Для успешного анализа внутренних рисков экономической безопасности  предприятия на практическом примере Общество с ограниченной ответственностью "МТ-Групп", необходимо будет решить следующие задачи:
      * раскрыть теоретические основы экономической безопасности предприятия;
      * рассмотреть основные методы и методики оценки внутренних экономических рисков предприятия;
      * ознакомиться и  провести анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия Общество с ограниченной ответственностью "МТ-Групп";
      *  провести анализ  экономических рисков, а также анализ  возможных путей преодоления экономических рисков предприятия;
      * разработать предложения по улучшению деятельности предприятия.
      Исходя из вышеизложенного можно отметить, что целью данной работы будет анализ внутренних рисков экономической безопасности  предприятия на практическом примере Общество с ограниченной ответственностью "МТ-Групп", выявление сильных и слабых мест в финансово-хозяйственной деятельности предприятия  и возможных причин возникновения. По итогам произведенного анализа разработать предложения по улучшению деятельности предприятия.
      Предметом исследования станет финансовая (бухгалтерская) отчетность Общество с ограниченной ответственностью "МТ-Групп", а также ее комплексный экономический анализ для определения прогнозов финансового состояния предприятия, повышения эффективности управления и составления рекомендаций по принятию экономического обоснования принимаемых решений. 
      Данная выпускная работа систематическое изложение основ представления информации о текущем состоянии конкретной организации на основе финансовой (бухгалтерской) отчетности. Подробно излагаются методики, позволяющие с использованием финансовой отчетности получить как можно больше аналитической информации, рассматриваются варианты повышения и обоснованности принятия хозяйственных решений на основе аналитических данных. 
      Отличительной особенностью изложения материалов в данной выпускной работе является то, что все методические вопросы рассматриваются на основе сквозного примера Общество с ограниченной ответственностью "МТ-Групп", которая живет и работает в реальных условиях, испытывая характерные для настоящего времени трудности. 
      

1. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ БЕЗОПАСНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1 Понятие, цели, основные задачи и классификация экономической безопасности предприятий

       «Экономическая безопасность предприятия - это состояние предприятия, характеризуемое его способностью нормально функционировать для достижения своих целей при существующих внешних условиях и их изменении в определенных пределах1. Под нормальным здесь понимается такое функционирование предприятия, которое в существующих внешних условиях обеспечивает достижение предприятием поставленных целей оптимальным образом или достаточно близким к нему.
      Но  в тоже время, обратим свое внимание на то, что любая экономическая система в своем развитии испытывает колебательные процессы, являющиеся результатом взаимодействия внешних и внутренних факторов. 
      В современных исследованиях экономический цикл рассматривается, как многокомпонентный процесс. Подразумевается, что общее движение деловой активности складывается из нескольких составляющих, колебания которых могут существенно отличаться по фазе, амплитуде и продолжительности. Обычно выделяются циклические, промежуточные, структурные кризисы, а также циклы, выражающие движение наиболее важных агрегатов экономики. Эти же положения можно отнести и к колебательным процессам предприятия.
      Чем выше подъем хозяйственной деятельности, тем более глубоким может быть спад производства, тем более сложные задачи придется решать руководству предприятия. Амплитуда колебаний должна постоянно находиться в поле зрения менеджеров, поскольку именно сглаживание амплитуды предопределяет безопасный характер развития предприятия. Поэтому для обеспечения экономической безопасности предприятия необходимо, прежде всего, научиться управлять амплитудой колебаний хозяйственной деятельности, удерживая ее в определенных границах (коридоре безопасности).
      Постараемся определить экспертную оценку коридора экономической безопасности предприятия в пределах темпов роста объемов продаж 103-120%.2. Минимальной величины этого размера будет достаточно для погашения налогов и поддержания производства, максимальной величины - для успешного развития предприятия. 
      Исходя из этого, основной целью анализа экономической безопасности является получение информации о допустимых пороговых значениях хозяйственной деятельности и определение факторов, способных удержать развитие предприятия в заданных пределах - коридоре безопасности.
      В связи с этим для достижения основной цели анализа экономической безопасности выделим основные  задачи, подлежащие решению, а именно:
      1. получение информации о допустимых пороговых значениях хозяйственной деятельности предприятия;
      2. определить экспертную оценку коридора экономической безопасности предприятия в пределах темпов роста;
      3. определение факторов, способных удержать развитие предприятия в заданных пределах - коридоре безопасности.
      Чтобы решить основные задачи анализа экономической безопасности, для начала поподробнее разберем классификации экономической безопасности и ее основных составляющих критериях.1
      Экономическую безопасность можно рассматривать на макроуровне - как безопасность государства и на микроуровне - как экономическую безопасность хозяйствующих субъектов (предприятий и организаций). Рис. 1.
  
  
  
  

      Рисунок 1. Уровни экономической безопасности.
      Экономическую безопасность предприятия необходимо оценивать комплексно с помощью различных критериев. Рисунок 2:
      * финансовой; 
      * налоговой; 
      * интеллектуальной  или кадровой;
      * технико-технологической;
      * экологической, информационной;
      * политико-правовой;
      * и силовой  безопасностей









Рисунок 2. Экономическая безопасность предприятия и ее составляющие критерии.
Далее более подробно разберемся в составляющих экономической безопасности:
      1. Финансовая безопасность предприятия может быть определена, как состояние наиболее эффективного использования корпоративных ресурсов предприятия, выраженное в наилучших значениях финансовых показателей. Этими показателями могут быть такие показатели, как рентабельность и прибыльность предприятия, качества управления и использования основных средств предприятия, структуры его капитала, нормы дивидендных выплат по ценным бумагам предприятия ( при их наличии), а так же курсовой стоимости его ценных бумаг, как индикатора  текущего финансово-хозяйственного положения предприятия и перспектив его технологического и  финансового развития.
      2. Налоговая безопасность предприятия - состояние защищенности предприятия от как налогоплательщика или налогового агента от финансовых или иных потерь налогового характера. Налоговая безопасность является составной частью  понятия «экономической безопасности предприятия», поскольку без противодействия налоговым рискам, напрямую влияющим на финансовое состояние предприятие, невозможно достижения состояния, при котором обеспечивается финансовая стабильность, а также поступательное и позитивное развитие предприятия.
      3. Обеспечение интеллектуальной безопасности нацелено на сохранение и развитие интеллектуального потенциала предприятия. О важности развития интеллектуального капитала, как фактора обеспечения экономической безопасности говорит, например, тот факт, что многие крупные компании при выборе долгосрочных партнеров исходят из того, что интеллектуальный капитал фирмы должен составлять не менее 40% в общей структуре капитала, только в этом случае фирма читается перспективной. Высокий уровень развития интеллектуального капитала обеспечивает для организаций важнейшую предпосылку устойчивости и безопасности в форме обладания интеллектуальной собственностью, т.е. обладанием исключительных прав на отдельные виды интеллектуальной деятельности, а так же приравненные к такой собственности средства индивидуализации продукции, мест его происхождения и т. п. Кадровая составляющая экономической безопасности - ориентирована на экономическую безопасность со стороны персонала.
      4. Технико-технологическая  безопасность предполагает создание и использование такой технической базы, оборудования и основных средств производства и таких технологий и бизнес-процессов, которые усиливают конкурентоспособность предприятия. Сущность технико-технологической составляющей экономической безопасности предприятия, будь то предприятие производственной или непроизводственной сферы, заключается  в том, насколько уровень используемых на данном предприятии технологий соответствует лучшим мировым аналогам. Важным моментом здесь является и проблема наличия у этих технологий потенциала развития и их будущей конкурентоспособности с технологиями-заместителями, чье влияние на технологическое развитие современной мировой экономики возрастет с каждым днем.
      5. Под экологической безопасностью предлагаем понимать такое состояние его производственно-хозяйственной деятельности, которое не создаст угроз и рисков  для окружающей природной среды и человека, и при этом будет  соответствовать потребностям людей, исключает любую опасность их здоровью и будущим поколениях.
      6. Под Информационной составляющей экономической безопасности предприятия, понимается, обеспечение защиты различного вида информации предприятия от неправомерного доступа, уничтожения, модифицирования, блокирования, копирования, предоставления, распространения, а также от иных неправомерных действий в отношении такой информации.
      7. Сущность политико-правовой составляющей экономической безопасности организации (предприятия) состоит в эффективном и всестороннем правовом обеспечении деятельности, в четком соблюдении всех аспектах действующего законодательства, про оптимизации затрат корпоративных ресурсов.
      8. Силовая составляющая экономической безопасности предприятия – это состояние защищенности активов  и персонала предприятия от противоправных других внешних и внутренних угроз.3
В приложении А, перечислены все вышеперечисленные составляющие экономической безопасности и их  основные критерии оценки.
      Критерий должен не только констатировать наличие экономической безопасности предприятия, но и четко оценивать ее уровень. В случае лишь констатации критерием экономической безопасности предприятия неизбежна субъективность оценки. При этом количественная оценка уровня экономической безопасности должна исходить из показателей планирования, учета и анализа деятельности хозяйственной деятельности предприятия.
      Для этого целесообразно исследовать показатели финансовой устойчивости, безубыточности и ликвидности предприятия. В экономической литературе уже предпринимались попытки количественной оценки уровня экономической безопасности предприятия, что привело к появлению нескольких подходов к оценке уровня экономической безопасности предприятия. Так, известен индикаторный подход, при котором уровень экономической безопасности определяется с помощью так называемых индикаторов. Индикаторы рассматриваются как пороговые значения показателей, характеризующих деятельность предприятия в различных функциональных областях, соответствующие определенному уровню экономической безопасности. Оценка экономической безопасности предприятия устанавливается по результатам сравнения (абсолютного или относительного) фактических показателей деятельности предприятия с индикаторами.
      Согласно данному подходу состояние экономической безопасности предприятия необходимо проводить по определенной системе основных показателей. Они должны отражать отраслевую специфику и условия деятельности предприятия.  К ним отнесены: производственные, финансовые и социальные показатели (таблица 1).
      Если рассматривать состояние экономической безопасности предприятий в динамике, независимо от отраслевой принадлежности, то для них можно определить общее свойство. Оно заключается в том, что состояние экономической безопасности предприятия проходит несколько этапов. Они включают: стабильный, предкризисный, кризисный и критический этапы (таблица 2).

Таблица 1- Система основных показателей экономической безопасности предприятия.
Основные
показатели
Составляющие показатели
Производственные:
динамика производства (рост, спад, стабильное состояние, темпы изменения)

реальный уровень загрузки производственных мощностей

доля НИОКР в общем объеме работ

доля НИР в общем объеме НИОКР

темп обновления основных производственных фондов (реновации)

стабильность производственного процесса (ритмичность, уровень загруженности в течение определенного времени)

удельный вес производства в ВВП (для особо крупных предприятий-монополистов)

оценка конкурентоспособности продукции

возрастная структура и технический ресурс парка машин и оборудования
Финансовые:
объем «портфеля» заказов (общий объем предполагаемых продаж)

фактический и необходимый объем инвестиций (для поддержания и развития имеющегося потенциала)

уровень инновационной активности (объем инвестиций в нововведения)

уровень рентабельности производства

фондоотдача (капиталоемкость) производства

просроченная задолженность (дебиторская и кредиторская)

доля обеспеченности собственными источниками финансирования оборотных средств, материалов, энергоносителей для производства
Социальные:
уровень оплаты труда по отношению к среднему показателю по промышленности или экономике в целом

уровень задолженности по зарплате

потери рабочего времени

структура кадрового потенциала (возрастная, квалификационная)



      Таблица 2- Оценка состояния экономической безопасности предприятия
Этапы
Характеристика
1. Стабильный
Индикаторы экономической безопасности находятся в пределах пороговых значений, а степень использования имеющегося потенциала близка установленным нормам и стандартам
2. Предкризисный
Несоответствие хотя бы одного из индикаторов экономической безопасности пороговому значению, а другие приблизились к барьерным значениям. При этом не были утрачены технические и технологические возможности улучшения условий и результатов производства путем принятия мер предупредительного характера
3. Кризисный
Несоответствие большинства основных индикаторов экономической безопасности пороговому значению, появляются признаки необратимости спада производства и частичной утраты потенциала вследствие исчерпания технического ресурса оборудования и площадей, сокращения персонала
4. Критический
Нарушаются все барьеры, отделяющие стабильное и кризисное состояния развития производства, а частичная утрата потенциала становится неизбежной и неотвратимой

       Все они оцениваются на основании как качественных, так и количественных показателей - индикаторов. Экономическая безопасность - понимаемая и воспринимаемая категория, однако она пока еще не получила количественного выражения. Некоторые специалисты в области деятельности предприятий и повышения эффективности предпринимательской деятельности предлагают уровень экономической безопасности рассчитывать на основании определенных экспертных оценок. Фактически оценка уровня экономической безопасности закладывает основы стратегического планирования.
      Уровень экономической безопасности является одним из основных показателей инвестиционной привлекательности и надежности предприятия. Реально уровень экономической безопасности предприятия – это характеристика его жизнеспособности. А эта категория особенно существенна в тех отраслях, которые считаются «проблемными» или переживают кризис. Оценивая экономическую безопасность предприятия некоторые положения такой оценки соответственно будут пересекаться с определенными видами деятельности предприятия. В основном это затрагивает формирование стратегических интересов предприятия и соответственно их количественного толкования.4
1.2 Понятие, цели, основные задачи и классификация  внутренних экономических рисков

      Жизнестойкость предприятия во многом зависит от понимания необходимости комплексной защиты предприятия, умения предвидеть возможные риски и угрозы экономической устойчивости, а также умелого управления руководителем имеющимися ресурсами предприятия с учетом динамических изменений внешней среды.
      Под угрозой финансовой безопасности хозяйствующего субъекта следует понимать совокупность факторов и условий, способствующих реализации опасности сохранности финансовых активов, нарушения целостности и устойчивости финансовой системы, включая достаточность финансовых ресурсов, эффективную структуру их вложения в иные виды ресурсов, способность генерирования денежного притока, условия исполнения финансовых обязательств.
      Финансовые угрозы носят объективный и субъективный характер. Объективность угроз является следствием неопределенности внешней среды: экономических, социальных и политических условий, в рамках которых организация осуществляет свою деятельность. Ведение финансовой деятельности сопряжено с неопределенностью экономической конъюнктуры рынка, обусловленной непостоянством спроса и предложения на товары, услуги, работы, разнообразием направлений вложения капитала и инвестирования средств, ограниченностью информации и многими другими обстоятельствами. Кроме того, неопределенность внешней среды определяет наличие множества субъектов, поведение которых не всегда можно предугадать с определенной точностью. Таким образом, объективность финансовых угроз обусловлена макросредой, которая оказывает влияние на функционирование хозяйствующего субъекта. Влияние хозяйствующего субъекта на макросреду отрицать нельзя, но оно не является определяющим.
      По состоянию угрозы делятся на три группы:
* потенциальные;
* реализуемые;
* уже реализованные.
      По намеренности совершения финансовые угрозы делятся на две группы:
* умышленные;
* неумышленные.
      Все множество угроз финансовой безопасности в соответствии с их объектом можно разделить на четыре группы:
* угрозы недостаточности финансовых ресурсов для обеспечения операционной, инвестиционной деятельности;
* угрозы потери финансовых ресурсов;
* угрозы платежеспособности, банкротства;
* угрозы роста стоимости финансовых ресурсов.
      Экономическая энциклопедия дает следующее определение: «Риск (в экономике и предпринимательстве) — неопределенность, связанная с принятием решений, реализация которых происходит только с течением времени» (рис. 3).


      Рисунок 3. Внутренние риски.
      Под предпринимательским риском понимают риск, связанный с хозяйственной деятельностью предприятия и выражающийся в вероятности возникновения убытков или недополучения доходов по сравнению с прогнозируемыми результатами.
      Производственный риск возникает в первую очередь на стадии переработки исходного сырья, материалов, полуфабрикатов и т.п. в готовую, предназначенную к продаже продукцию. Причинами возникновения рисков могут стать нарушения технологии, просчеты в организации производства и труда, недостатки планирования, выразившиеся, например, в завышении возможностей предприятия по выпуску продукции, в занижении потребности в сырье, материалах, топливе, энергоносителях и т.п.
      Однако сфера производственных рисков не ограничивается только стадией переработки исходных материалов в готовую продукцию. Соответствующие риски возникают также на стадии, предшествующей собственно процессу изготовления продукта - на этапе приобретения исходных сырья, материалов, полуфабрикатов, запасных частей и т.п. Нарушения поставщиками контрактных обязательств в части сроков, качества, комплектности, цены материальных ресурсов могут нарушить нормальный ход производственно-хозяйственной деятельности предприятия и привести к существенным финансовым потерям. Таким образом, производственный риск включает в себя риск предприятия как производителя продукции и как потребителя исходных материалов.
      Коммерческий риск - это риск потери предприятием конкурентной позиции на рынке вследствие непредвиденных изменений внешней экономической ситуации. К таким изменениям относятся, в частности, колебания на фондовом рынке, изменение величины налогов, таможенных пошлин, курса валют, уровня инфляции и т.п.
      Коммерческий риск возникает, например, в ситуации, когда товар, купленный по одной цене, предполагается продать по другой цене с целью получения прибыли. В подобных случаях процесс покупки товара и его последующая перепродажа происходят, как правило, не одномоментное, а имеют разрыв во времени. Но поскольку ситуация на рынке товаров меняется, то отсюда и вытекает основная причина коммерческого риска - товар, купленный ранее для продажи, позднее не находит спроса по установленной цене. Продавец не может получить ту прибыль, на которую рассчитывал при покупке товара.
      Причины такого явления могут быть самыми разнообразными - от сезонных колебаний спроса и предложения и изменения покупательского потенциала населения до стихийных бедствий и многого другого. Прогнозировать состояние потребительского спроса весьма затруднительно, поскольку учесть все причины его изменения практически невозможно.
      Финансовый риск связан с вероятностью потери финансовых ресурсов. Причины появления подобных рисков возникают на стадии формирования состава источников финансирования предприятия, а также в ходе проведения операций с его активами. Основные виды финансовых рисков представлены на рис. 4.
      
      Рисунок 4.  Виды финансовых рисков.
      
      Кредитный риск означает опасность потери финансовых средств предприятия вследствие невозврата кредита и уплаты процентов к нему.
      Процентный риск свидетельствует об опасности потери предприятием денежных средств вследствие превышения процентов по привлекаемым источникам над процентами по размещенным средствам.
      Валютный риск означает опасность потери предприятием средств в связи с изменением курса валют.
      Инвестиционный риск представляет собой риск инвестора в недополучении или вообще отсутствии отдачи (прибыли) на вложенные денежные средства. На каждом этапе инвестиционного проекта возможны различные сбои, увеличивающие риск инвестора. Так, на стадии проектирования возможны неверные предпосылки, которые могут свести на нет все достоинства предварительного бизнес- плана.
      Другая ахиллесова пята инвестиционной деятельности - строительство. Увеличение сроков строительства приводит к ухудшению технико-экономических показателей производства, к снижению конкурентоспособности производимого товара.
      Таким образом, при инвестиционной деятельности не только необходимо моделировать ситуацию на рынке производимого товара, динамику изменения цен на сырье, материалы и другие компоненты, необходимые при производстве товара, но и прогнозировать состояние дел в области строительства, науки, социологии и некоторые другие факторы.
      Для расчета риска в любой области деятельности - торговле, производстве, инвестиционной деятельности - необходимо в первую очередь прогнозировать изменение ситуации на рынке товаров и услуг. Чем точнее модель, описывающая процессы, протекающие на рынке, тем меньше риск совершения необдуманных действий.
      Организация процедур по ограничению влияния комплекса рисков на финансовое состояние компании, а также извлечению прибыли в условиях неопределенной хозяйственной ситуации, является целью риск-менеджмента. 
      Многие предложения в области управления рисками на самом деле связаны со снижением рисков или хеджированием, а использованию рисков уделяется мало внимания или не уделяется совсем. В области финансов определение рисков производится статистическим путем, и чаще всего, если речь идет об оценке стоимости, его ассоциируют с негативными последствиями.
      На сегодняшний день существует множество различных концепций комплексного подхода к управлению рисками на корпоративном уровне, разработанные различными профессиональными объединениями и ассоциациями, которые содержат основные сведения об основных этапах процесса комплексного управления рисками в компаниях с указанием на важные моменты, требующие особо пристального внимания в рамках реализации каждого этапа.
      Наиболее известными из таких руководств, часто называемых в профессиональных кругах стандартами по управлению рисками, являются:
1. ISO 31000:2009 «Risk management - Principles and guidelines» - ИСО 31000:2009 «Риск-менеджмент - Принципы и рекомендации»;
2. ERM COSO (Enterprise Risk Management — Integrated Framework Committee of Sponsoring Organizations of the Treadway Commission) - принципы риск-менеджмента, разработанные американским Комитетом спонсорских организаций Комиссии по противодействию мошенничества в сфере финансовой отчетности совместно с компанией Pricewaterhouse Coopers (приняты в окончательной версии в сентябре 2004г.);
3. стандарты в области управления рисками, принятые в 1995 г в Австралии и в Новой Зеландии (впоследствии подвергавшиеся доработке в 1999 и 2004 гг.), но негласно ставшими своего рода бенчмаркой в практике ERM в других странах;
4. стандарты в области управления рисками, разработанные в 2002 г. совместно тремя ведущими организациями Великобритании в сфере управления рисками - Институтом управления рисками (IRM), Ассоциацией страхования и управления рисками инвесторам хорошее знание своего бизнеса и стремление защитить его от возможного влияния различных негативных.......................