Оценка финансового состояния на примере ООО «Родез»

МИНИСТЕСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ 



«МОСКОВСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ ПРИБОРОСТРОЕНИЯ И ИНФОРМАТИКИ»



              Институт    ____УЭ_____                       Специальность   _____0801.05____



       Кафедра  _______УЭ-5_____                    Квалификация   ___ЭКОНОМИСТ____



                                            Утверждаю

                                                                     Зав. кафедрой  ______________ / Осипенкова О.Ю. /

                       «___» ___________ 2016 г.

 



Расчетно-пояснительная записка

к выпускной магистерской  работе на тему:



«Оценка финансового состояния на примере ООО «Родез».________

____________________________________________________________________________________

__________________________________________________________________________________



Дипломница                    _______________________                                Ибодуллоева З.___

                                                      подпись, дата                                                                   Ф.И.О.

Группа       _______________________                             	        шифр  10127-СП_________________



Обозначение дипломной работы    ДР-2068752-0801.05-УЭ-5-19-15





Руководитель работы  ______________________          _профессор ХусаиновМ.К.___

                                                      подпись, дата                                                                  Ф.И.О.

 

























Москва 2016







Содержание

ВВЕДЕНИЕ												3    

1. СОДЕРЖАНИЕ ОЦЕНКИ ФИНАНСОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ 	5

1.1 Сущность оценки финансового состояния и ее задачи					5

1.2 Виды финансовой оценки предприятия							10

1.3 Финансовая отчетность и ее роль в управлении предприятием			11

1.4 Оценка ликвидности и платежеспособности предприятий				17

1.5 Оценка рентабельности предприятия								23

	1.6 Оценка экономического потенциала предприятий						25

	2. ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО «РОДЕЗ» И ВЫЯВЛЕНИЕ НЕДОСТАТКОВ                                                                                                                32

2.1 Организационно – экономическая структура ООО «Родез»			          32

2.2 Технико - экономические показатели деятельности ООО «Родез»		          36

2.3 Финансово - экономические показатели деятельности  ООО «Родез»	          44

3 РЕКОМЕНДАЦИИ ПО УЛУЧШЕНИЮ ФИНАНСОГО СОСТОЯНИЯ ООО «РОДЕЗ»                                                                                                               	          62

ЗАКЛЮЧЕНИЕ                                                                                                                  77

Приложение А Бухгалтерский баланс ООО «Родез» 2015 год			          80

Приложение Б Отчет о прибылях и убытках ООО «Родез» 2015 год		          82

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ.                                                              84

                                                                                                                                  



















Введение

В связи с переходом экономики к рыночным отношениям повышается самостоятельность предприятий и их  юридическая, экономическая ответственность. Особую значимость приобретает финансовая устойчивость субъектов хозяйствования. Приведенные обстоятельства значительно увеличивают роль анализа их финансового состояния, так как их результаты характеризуют финансовое состояние предприятия.

Финансовым состоянием называется способность предприятия финансировать свою деятельность. Его характеризуют  обеспеченность финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразность использования, финансовые взаимоотношения с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособность и финансовая устойчивость.

Результаты такого анализа необходимы, прежде всего, собственникам, а также кредиторам, инвесторам, поставщикам, менеджерам и налоговым службам. В  работе дан  финансовый анализ предприятия именно с точки зрения собственников предприятия, т. е. исследование может быть использовано во внутренней деятельности и оперативном управлении финансами.

Актуальность обозначенной проблемы предоставляет возможность посвятить ей дипломную работу. Целью дипломной работы является проведение оценки финансового состояния предприятия и разработка направлений  по выводу неплатежеспособного предприятия из кризиса и расчета эффективности от внедрения мероприятий.

В первом разделе дипломного исследования рассматриваются: теоретические основы финансового состояния предприятия; виды и способы оценки финансового состояния предприятия; финансовые показатели, используемые для оценки финансового состояния предприятия; нормативно-правовая база, регулирующая вопросы финансового состояния.

Во втором разделе объектом исследования организации и оценки финансового состояния выступит Общество с ограниченной ответственностью «Родез». Также будет представлена краткая технико-экономическая характеристика предприятия, его производственная и организационная структура. И будет произведен анализ результатов финансово-хозяйственной деятельности ООО «Родез» за 2015 год.

Для проведения анализа будут использованы следующие приемы и методы: горизонтальный анализ; вертикальный анализ; анализ коэффициентов (относительных показателей); сравнительный анализ.

В третьем разделе на основании теоретического и практического исследований  будут разработаны мероприятия по улучшению финансово-хозяйственной деятельности.











































1 Содержание оценки финансового состояния предприятия

1.1 Сущность оценки финансового состояния и ее задачи



С переходом на рельсы  рыночной экономики  перед предпринимателями и руководителями предприятий встает целый ряд вопросов: 

Каким образом рационально организовать финансовую деятельность предприятия для его дальнейшего процветания;

как повысить эффективность управления финансовыми ресурсами;

как  правильно управлять финансовыми ресурсами предприятия в течение определенного периода.

На эти и многие другие жизненно важные вопросы может дать ответ объективная финансовая оценка, так как  результаты данной оценки  характеризуют финансовое состояние предприятия.

Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью. 

Существенным элементом финансового менеджмента и аудита является финансовая оценка. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий используют результаты финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов. [3]

Вопросы оценки финансового состояния предприятия являются очень актуальными на современном этапе развития экономики. От финансового состояния предприятия зависит во многом успех его деятельности. Поэтому оценке финансового состояния предприятия уделяется много внимания. 

Актуальность данного вопроса обусловила развитие методик оценки финансового состояния предприятий. Эти методики направлены на экспресс - оценку финансового состояния предприятия, подготовку информации для принятия управленческих решений, разработку стратегии управления финансовым состоянием. [7] 

Основными задачами анализа финансового состояния предприятия являются:

- оценка динамики состава и структуры активов, их состояние и движение;

- оценка динамики состава и структуры источников собственного и заемного капитала, их состояние и движение;

- оценка абсолютных относительных показателей финансовой устойчивости предприятия оценка изменения ее уровня;

- оценка платежеспособности предприятия и ликвидности активов его баланса.

Оценка финансового состояния предприятия преследует несколько целей:

- определение финансового положения;

- выявление изменений в финансовом состоянии в пространственно-временном разрезе;

- выявление основных факторов, вызывающих изменения в финансовом состоянии;

- прогноз основных тенденций финансового состояния. 

В целях повышения доходности капитала, обеспечения стабильности предприятия собственники предприятия анализируют финансовые отчеты. Кредиторы и инвесторы  анализируют финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам. Можно твердо говорить о том, что качество принимаемых решений целиком зависит от качества аналитического обоснования  решения. Об интересе к финансовой оценке говорит тот факт, что в последние годы появилось много публикаций, посвященных финансовой оценке, активно осваивается зарубежный опыт финансовой оценки и управления предприятиями, банками, страховыми организациями и т.д. [9]

Введение нового плана счетов бухгалтерского учета, приведение форм  бухгалтерской отчетности в большее соответствие с требованиями международных стандартов вызвано необходимостью использования новой методики финансовой оценки, которая соответствует условиям рыночной экономики. Такая методика необходима  для обоснованного выбора делового партнера, определения степени финансовой устойчивости предприятия, оценки деловой активности и эффективности предпринимательской деятельности.  

Бухгалтерская отчетность, которая за последние годы стала публичной является основным (а в ряде случаев и единственным) источником информации о финансовой деятельности предприятий. В условиях рыночной экономики отчетность предприятия базируется на обобщении данных финансового учета и является информационным звеном, связывающим предприятие с обществом и деловыми партнерами- пользователями информации о деятельности предприятия. [12]

Субъектами оценки выступают, как непосредственно, так и опосредованно, заинтересованные в деятельности предприятия пользователи информации. К первой группе пользователей  относятся собственники средств предприятия, займодавцы (банки и др.), поставщики, клиенты (покупатели), налоговые органы, персонал предприятия и руководство. Каждому субъекту оценки интересна та часть информации, которой он пользуется.  Так, собственникам необходимо определить увеличение или уменьшение  доли собственного капитала и оценить эффективность использования ресурсов администрацией предприятия; кредиторам и поставщикам целесообразность продления кредита, условия кредитования, гарантии возврата кредита; потенциальным собственникам и кредиторам выгодность помещения в предприятие своих капиталов и т.д. Следует отметить, что только руководство (администрация) предприятия может углубить оценку отчетности, используя данные производственного учета в рамках управленческого анализа, проводимого для целей управления.

     Субъекты оценки, которые хотя непосредственно  и не заинтересованы в деятельности предприятия, но должны по договору защищать интересы первой группы пользователей отчетности, относятся ко второй группе пользователей финансовой отчетности. Это аудиторские фирмы, консультанты, биржи, юристы, пресса, ассоциации, профсоюзы. 

Несмотря на столь различные интересы  разных пользователей финансовой отчетности предприятия, основным условием существования предприятия является достаточность капитала для его деятельности. Поэтому основным требованием (при прочих равных условиях) является то, чтобы собственники капитала и другие инвесторы были удовлетворены информацией, которую они получают от предприятия. Это положение считается общей чертой в информационных запросах всех пользователей. В общем плане пользователи заинтересованы в следующей информации (таблица 1). [14]

Таблица 1 – Информация, необходимая для пользователей финансовой отчетности

Виды отчетности

Для чего используется

Экономические ресурсы (структура  активов) 

Оценка способности предприятия получать доходы и денежные средства в будущем

Финансовая структура (соотношение собственного капитала и задолженности предприятия)

Оценка будущих потребностей в заемных средствах и распределение будущих прибылей и денежных средств между заинтересованными сторонами; оценка потенциальной гибкости предприятия в привлечении внешних инвестиций

Коэффициенты ликвидности и платежеспособности

Оценка краткосрочной и долгосрочной способности предприятия отвечать по своим обязательствам

Коэффициенты рентабельности и деловой активности

Оценка эффективности использования ресурсов предприятия

Изменения в финансовом положении

Оценка денежных потоков, полученных предприятием в результате его операционной, инвестиционной и финансовой деятельности; прогнозирование будущих потребностей предприятия в денежных средствах.



Основными требованиями, предъявляемыми к отчетности, являются объективное и точное отражение действительных результатов деятельности предприятия, строгая увязка всех показателей, согласованность бухгалтерской и оперативно-статистической отчетности, соблюдение методологических и других положений. За предоставление искаженной отчетности и оценки статей баланса руководители и главные бухгалтеры, виновные в этом, несут ответственность в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации. 

Иногда для реализации целей финансовой оценки бывает недостаточно использовать лишь бухгалтерскую отчетность. Отдельные группы пользователей, например, руководство и аудиторы, имеют возможность привлекать дополнительные источники (данные производственного и финансового учета). Тем не менее, чаще всего годовая и квартальная отчетность являются единственным источником внешней финансовой оценки. [15]

Методика финансовой оценки состоит из трех взаимосвязанных блоков:

Оценка финансового состояния;

Оценка финансовых результатов деятельности предприятия;

Оценка эффективности финансово-хозяйственной деятельности.

Основным источником информации для финансовой оценки служит бухгалтерский баланс предприятия (Форма №1 годовой и квартальной отчетности). Его значение настолько велико, что оценку финансового состояния нередко называют оценкой баланса. Источником данных для оценки финансовых результатов является отчет о финансовых результатах и их использовании (Форма № 2 годовой и квартальной отчетности). 

Данные источники информации удобны:  

В первую очередь тем, что  можно не подготавливая данные для оценки,  уже на основании баланса предприятия ((Форма №1) и (Форма №2)) сделать сравнительную экспресс - оценку показателей отчетности предприятия за предыдущие периоды. 

Во-вторых, с появлением специальных автоматизированных бухгалтерских программ для оценки финансового состояния предприятия, стало удобно сразу после составления форм отчетности, не выходя из программы, произвести на основании готовых форм бухгалтерской отчетности с помощью встроенного блока финансовой оценки дать простейшую экспресс оценку предприятия. [18]

Основная цель финансовой оценки -  получение небольшого числа ключевых (наиболее информативных) параметров, которые  дают объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его доходов и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом аналитика и управляющего (менеджера) может интересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния. 

Следует отметить, что временные границы определяют альтернативность целей финансовой оценки и зависят также от целей субъектов финансовой оценки, т.е. конкретных пользователей финансовой информации.

Цели финансовой оценки достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей оценки с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения оценки. Основным фактором, в конечном счете, является объем и качество исходной информации. При этом надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская или финансовая отчетность предприятия - это лишь “сырая информация”, подготовленная в ходе выполнения на предприятии учетных процедур. [21]

Чтобы принимать решения по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений руководству необходима постоянная деловая осведомленность по определенным вопросам, которая является результатом отбора, анализа, оценки и концентрации исходной сырой информации. Исходя из целей оценки и управления необходимо также аналитическое прочтение исходных данных.

Основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов - это дедуктивный метод, т.е. от общего к частному, но он должен применяться многократно. В ходе такой оценки как бы воспроизводится историческая и логическая последовательность хозяйственных фактов и событий, направленность и сила влияния их на результаты деятельности. 













1.2 Виды финансовой оценки предприятия



Основные виды оценки финансовых отчетов, выработанные практикой финансовой оценки, можно классифицировать на 6 основных методов:

- горизонтальный (временной) анализ - сравнение  каждой  позиции отчетности с предыдущим периодом;

- вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;

- трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов  и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируют возможные значения  показателей в будущем, а, следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ;

- анализ относительных показателей (коэффициентов) - расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей;

- сравнительный (пространственный) анализ - это как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям предприятия, филиалов, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данного предприятия в сравнении с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными;

- факторный анализ - анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель  с помощью детерминированных или стохастических  приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ), когда анализ дробят на составные части, так и обратным, когда составляют баланс отклонений и на стадии обобщения суммируют все выявленные отклонения, фактического показателя от базисного за счет отдельных факторов. [22]



1.3 Финансовая отчетность и ее роль в управлении предприятием



В условиях рыночной экономики основным средством коммуникации и важнейшим элементом информационного обеспечения финансовой оценки становится  бухгалтерская отчётность хозяйствующих субъектов. Любое предприятие в той или иной степени постоянно нуждается в дополнительных источниках финансирования. Найти их можно на рынке капиталов, привлекая потенциальных инвесторов и кредиторов путём объективного информирования их о своей финансово- хозяйственной деятельности, то есть в основном с помощью финансовой отчётности. Привлекательность опубликованных финансовых результатов, показывающих текущее и перспективное финансовое состояние предприятия, является показателем вероятности получения дополнительных источников финансирования. [24]

Основное требование к информации, представленной в отчетности, заключается в том, чтобы она была полезной для пользователей, т. е. чтобы эту информацию можно было использовать для принятия обоснованных деловых решений. Чтобы быть полезной, информация должна отвечать соответствующим критериям:

- быть уместной. Этот критерий означает, что данная информация значима и оказывает влияние на решение, принимаемое пользователем. Информация считается также уместной, если она обеспечивает возможность перспективного и ретроспективного анализа; 

- быть достоверной. Достоверность информации означает ее правдивость, преобладание экономического содержания над юридической формой, возможность проверки и документальной обоснованности;

- быть правдивой. Информация считается правдивой, если она не содержит ошибок и пристрастных оценок, а также не фальсифицирует событий хозяйственной жизни;

- быть нейтральной. Нейтральность предполагает, что финансовая отчетность не делает акцента на удовлетворение интересов одной группы пользователей общей отчетности в ущерб другой;

- быть понятной. Понятность означает, что пользователи могут понять содержание отчетности без специальной профессиональной подготовки;

- быть сопоставимой. Сопоставимость требует, чтобы данные о деятельности предприятия были сопоставимы с аналогичной информацией о деятельности других фирм. [25]

В ходе формирования отчетной информации должны соблюдаться определенные ограничения на информацию, включаемую в отчетность:

Оптимальное соотношение затрат и выгод, означающее, что затраты на составление отчетности должны разумно соотноситься с выгодами, извлекаемыми предприятием от представления этих данных заинтересованным пользователям.

Принцип осторожности (консерватизма) предполагает, что документы отчетности не должны допускать завышенной оценки активов и прибыли и заниженной оценки обязательств.

Конфиденциальность требует, чтобы отчетная информация не содержала данных, которые могут нанести ущерб конкурентным позициям предприятия. 

Пользователи информации различны, их цели могут не совпадать, быть конкурентными, а нередко и противоположными. Классификация пользователей бухгалтерской отчётности может быть выполнена различными способами, однако, как правило, выделяют три укрупнённые их группы: пользователи, внешние по отношению к конкретному предприятию; сами предприятия (точнее их управленческий персонал); собственно бухгалтеры.

В состав годовой отчетности предприятия входят следующие формы:

- Бухгалтерский баланс (форма №1);

- Отчет о доходах и расходах (форма №2);

- Отчет о движении денег (форма №3);

- Пояснительная записка.

Финансовая отчетность в условиях рыночной экономики превращается практически в единственный систематизированный источник финансовой информации о деятельности хозяйствующего субъект, в основное средство коммуникации хозяйствующих субъектов различных организационно - правовых форм и информационную базу последующих аналитических расчетов, необходимых для принятия управленческого решения. [26]

Завершающим этапом учетной работы является составление отчетности, так как по ее данным подводят итоги деятельности предприятия. Поэтому финансовая отчетность является одним из главных источников обеспечения пользователей полезной, значимой и достоверной информацией о финансовом состоянии  и результатах деятельности предприятий за отчетный период. Также она служит источником информации для анализа финансового состояния, текущего и перспективного планирования.

Используя отчетность для анализа, можно раскрыть причины достигнутых успехов, а также недостатков в работе предприятия, наметить пути совершенствования его деятельности. Также посредством информации можно выработать правильную инвестиционную политику и политику предприятия в области кредитования, оценку будущих денежных потоков, оценку ресурсов и обязательств предприятия и деятельности его руководящих органов.

Финансовые отчеты взаимосвязаны, так как они отражают различные факты одних и тех же хозяйственных операций. В каждом отчете собрана различная информация, которая, так или иначе  используется хозяйствующими субъектом.

Бухгалтерский баланс служит основным источником информационного обеспечения оценки финансового состояния предприятий. Он отражает финансовое состояние предприятия на начало и конец отчетного года. 

Баланс выполняет следующие важные функции: во-первых, знакомит собственников с имущественным состоянием хозяйствующего субъекта. Из него узнают, чем владеют хозяйствующие субъекты, каков в количественном и качественном отношении запас материальных средств, сумеет ли предприятие в ближайшее время оправдать взятые на себя перед третьими лицами обязательства; во-вторых, руководители получают представление о месте самого предприятия в системе аналогичных предприятий, правильности выбранного стратегического курса, сравнительных характеристик эффективности использования ресурсов и принятия решений самых разнообразных вопросов по управлению предприятием; в-третьих, содержание баланса дает возможность его использования  как внутренними, так и внешними пользователями.

Бухгалтерский баланс позволяет определить на отчетную дату состав и структуру имущества предприятия, состояние и динамику дебиторской и кредиторской задолженности, ликвидность и оборачиваемость текущих активов, наличие собственного капитала и обязательств, кредитоспособность и платежеспособность предприятия. Данные баланса позволяют оценить размер и структуру заемных источников,  эффективность размещения капитала предприятия, его достаточность для текущей и предстоящей хозяйственной деятельности, а также эффективность их привлечения. Таким образом, бухгалтерский баланс является наиболее информативной формой для анализа и оценки финансового состояния предприятий.

Отчет о доходах и расходах содержит сравнение суммы всех доходов предприятий за год с суммой всех расходов, понесенных им для поддержания своей деятельности. В отчете содержится оценка  результатов деятельности предприятий за определенный отчетный период с  достаточно подробной разбивкой данных о доходах и расходах для определения того, приносит ли предприятие доход или убыток.

В отчете о движении денег отражаются за определенный период источники средств  предприятия и указываются данные об использовании этих средств.  Отчет показывает, достаточны ли средства, получаемые от основной деятельности, для покрытия расходуемых денежных средств  предприятий за данный отчетный период. Он позволяет пользователям отслеживать изменения в финансовом положении предприятий, обеспечивая их информацией о поступлении и выбытии денежных средств в разрезе операционной, инвестиционной и финансовой деятельности за отчетный период.

Основным аналитическим документом, который составляется на предприятии,  является пояснительная записка к финансовой отчетности. В первую очередь, в ней должна быть дана краткая оценка выполнения бизнес-плана по всем его разделам с раскрытием основных причин, положительно и отрицательно влияющих на работу предприятий в отчетный период. Вместе с тем, в записке должен быть намечен план мероприятий по улучшению работы предприятий в следующем году. [28]

В понятие дополнительная информация входят различные схемы, диаграммы, графики, таблицы, дополнительно поясняющия финансово-хозяйственную деятельность. 

Отражая результаты сделок и других событий, финансовые отчеты группируют их в следующие классы в соответствии с экономическими характеристиками:

- активы – имущество, имущественные и личные неимущественные блага и права субъекта, имеющие стоимостную оценку. Активы используются для управления производством,  производства продукции, работ, услуг, а также для других целей. Они могут быть реализованы в производстве и капитальнoм строительстве, проданы или обменены на другие активы, использованы на погашение обязательств предприятий, разделены между его сoбственниками;

- oбязательства – oбязанности должника совершить в пользу кредитора определенное действие: оплатить задолженность, произвести работы или услуги. Погашение обязательства производится путем его оплаты, передачи других активов, выполнением работ или услуг, замещения данного обязательства другим, обменом обязательства на ценные бумаги;

- собственный капитал – активы субъекта за минусoм oбязательств субъекта;

финансовый результат – результат финансовo-хoзяйственной деятельности предприятия за oтчетный год. Дoхoды (увеличение активов, либо уменьшение обязательств в отчетном периоде) и расходы (уменьшение активов, либо увеличение обязательств в отчетном периоде) являются элементами измерения финансовых результатов.

Организация составляет единый отчет, который включает в себя показатели деятельности подразделений, входящих в ее состав, то есть при запoлнении фoрм бухгалтерской oтчетности в них включаются показатели деятельности филиалов, представительств и иных подразделений .

 Основной формой бухгалтерской финансовой отчетности на предприятиях является бухгалтерский баланс. 

Завершающим этапом учетного процесса на предприятии является бухгалтерская отчетность. В ней отражаются нарастающим итогом имущественное и финансовое положение предприятий, результаты хозяйственной деятельности за отчетный период (месяц, квартал, год). Типовые формы бухгалтерской отчетности и инструкции о порядке заполнения этих форм разрабатываются и утверждаются Министерством финансов. 

Информация, которая содержится в бухгалтерской отчетности, основывается на данных синтетического и аналитического учета. Данные вступительного баланса должны соответствовать данным утвержденного заключительного баланса за период, предшествующий отчетному. В случае изменения вступительного баланса на 1 января отчетного года причины следует объяснить. С этой целью главный бухгалтер товарищества составляет пояснительную записку и утверждает его подписью. Изменения бухгалтерской отчетности, относящиеся как к текущему, так  и к прошлому году (после их утверждения), производятся в отчетности, составляемой за отчетный период, в котором были обнаружены искажения ее данных. Исправленные ошибки  бухгалтерской отчетности подтверждаются подписью лиц ее подписавших с указанием даты исправления. Предприятия представляют в обязательном порядке собственникам (участникам, учредителям) в соответствии с учредительными документами и государственной налоговой инспекции (в одном экземпляре) годовую бухгалтерскую отчетность. 

Бухгалтерская отчетность подписывается руководителем и главным бухгалтером предприятия. [32]



1.4 Оценка ликвидности и платежеспособности предприятий



Степень покрытия обязательств  предприятия его активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств называется ликвидностью баланса. И от того, насколько быстро будет происходить это превращение, зависят платежеспособность и кредитоспособность предприятия. Иными словами, ликвидность предприятия заключается в возможности его быстро мобилизовать имеющиеся средства для оплаты в соответствующие сроки своих обязательств.

Ликвидностью называется необходимое и обязательное условие платежеспособности. Ликвидность баланса является основой платежеспособности  ликвидности организации. Платежеспособность напрямую зависит от степени ликвидности баланса.

Для оценки ликвидности активов осуществляется группировка статей актива баланса по строкам их трансформации в денежные средства, что позволяет оценить качество средств организации, находящихся в обороте. В зависимости от конкретных экономических ситуаций  группировка статей актива может меняться. С помощью вертикального и горизонтального методов проводится оценка динамики изменения каждой группы актива и структуры по степени ликвидности.

Группировка активов. В зависимости от скорости превращения  в денежные средства  активы предприятия делятся на четыре группы:

- наиболее ликвидные активы (А1) – средства, находящиеся в немедленной

готовности к реализации (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения);

- быстрореализуемые активы (А2) – Краткосрочная дебиторская задолженность;

- медленно реализуемые активы (А3) – запасы, НДС по приобретенным ценностям, долгосрочная дебиторская задолженность, прочие оборотные активы и долгосрочные финансовые вложения;

- труднореализуемые активы (А4) – внеоборотные активы за вычетом долгосрочных финансовых вложений.

Для оценки обязательств предприятия осуществляется группировка статей пассива баланса:

- наиболее срочные обязательства (П1) – краткосрочная кредиторская задолженность;

- краткосрочные обязательства (П2) – краткосрочные кредиты и займы, прочие краткосрочные пассивы;

- долгосрочные обязательства (П3) – долгосрочные кредиты и займы;

- постоянные пассивы (П4) – итог раздела III «Капитал и резервы» бухгалтерского баланса плюс строки раздела IV «Задолженность участника  (учредителям) по выплате доходов», «Доходы будущих периодов», «Резервы предстоящих расходов» бухгалтерского баланса. [36]

Общий показатель ликвидности баланса показывает отношение суммы всех ликвидных оборотных средств предприятия в сумме всех платежных обязательств (как краткосрочных, так и долгосрочных) при условии, что различные группы ликвидных средств и платежных обязательств входят в указанные суммы с весовыми коэффициентами, учитывающими их значимость с точки зрения сроков поступления средств и погашения обязательств.

 Общий коэффициент ликвидности (текущей ликвидности)( Ко.л):

Ко.л     =

А1 +  А2 +  А3

                                      (1)



П1 +  П2 



Данный показатель позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства, и показывает платежные возможности предприятия, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации готовой продукции, но и продажи в случае нужды прочих элементов материальных оборотных средств. 

Общий коэффициент покрытия позволяет установить, покрывают ли ликвидные средства сумму краткосрочных обязательств, и тем самым подтверждает не только степень устойчивости структуры баланса, но и способность предприятия быстро рассчитываться по своим краткосрочным долгам. Основными причинами его широкого применения  являются следующие: во-первых, он отражает степень покрытия текущими активами текущих пассивов, чем больше эта величина, тем больше уверенность в оплате краткосрочных обязательств; во-вторых, превышение текущих активов над текущими пассивами препятствует возникновению убытков при продаже или ликвидации текущих активов (кроме денежных средств), чем сильнее это противодействие, тем лучше для кредиторов. Нормальным значением для данного показателя  1,5–2. Данное ограничение говорит о том, что оптимальная потребность предприятия в ликвидных средствах должна находится на уровне, когда они в полтора - два  раза превышают краткосрочную задолженность.

Но этого показателя недостаточно для представления о возможностях предприятия в плане погашения именно краткосрочных обязательств. Поэтому, наряду с этим показателем, для оценки платежеспособности предприятия применяется целая сист.......................