Анализ и оценка современных подходов к оценке кредитоспособности юридиеских лиц коммерческим банком и их эффективность (на материалах ооо «россельхозбанк», г

ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ
«РОССИЙСКАЯ АКАДЕМИЯ НАРОДНОГО ХОЗЯЙСТВА И ГОСУДАРСТВЕННОЙ СЛУЖБЫ
ПРИ ПРЕЗИДЕНТЕ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ»
ЛИПЕЦКИЙ ФИЛИАЛ


Направление подготовки 080100.01 «Экономика»
Профиль «Финансы и кредит»

КАФЕДРА ЭКОНОМИКИ И ФИНАНСОВ


ВЫПУСКНАЯ КВАЛИФИКАЦИОННАЯ РАБОТА

на тему:

Анализ и оценка современных подходов к оценке кредитоспособности юридиеских лиц коммерческим банком и их эффективность (на материалах ооо «россельхозбанк», г. Липецк)


Автор работы:
студент группы Э-14-1
Филиппова Юлия Владимировна
Подпись_____________________
Руководитель работы:
док. экон. наук, профессор
Графов Андрей Владимирович 
Подпись____________________
Заведующий кафедрой ЭиФ:
док. экон. наук, профессор
Графова Галина Федоровна
Подпись_____________________




















Липецк – 2018
Содержание


Введение
3
Глава 1 Теоретические основы оценки и анализа кредитоспособности заемщика юридического лица коммерческим банком
5
1.1 Сущность и понятие кредитоспособности заемщика коммерческим банком
5
1.2 Система показателей для анализа и оценки кредитоспособности предприятия
10
Глава 2 Анализ кредитоспособности заемщика АО «Россельхозбанк» с целью диагностики и определения уровня экономической безопасности
14
2.1 Экономическая характеристика банка
14
2.2 Практика оценки кредитоспособности заемщика юридического
19
Глава 3 Основные направления совершенствования подходов оценки кредитоспособности заемщика и их эффективность
26
3.1 Проблемы оценки и анализа кредитоспособности заемщика в современных условиях
26
3.2 Совершенствование подходов оценки кредитоспособности заемщика в коммерческом банке
30
Заключение
37
Библиографический список
39
Приложения
41






Введение


           В современных условиях кредитование значится, как самая доходная сфера в деятельности банков, но также и высоко рисковой. В современных экономических условиях, при не стабильном курсе национальной валюты, нарастании уровня инфляции и совокупного отрицательного прогноза по росту экономики, вопрос кредитоспособности заемщика крайне важен в процессе принятия решения об отказе или предоставлении необходимой ссуды. Взвези с этим, банки уделяют особое значение при оценке кредитоспособности компаний.
          Актуальность данной темы обусловлена существованием и использованием различных методик по оценке кредитоспособности заемщика, но выработать единую и наиболее универсальную методику кредитования затруднительно, потому что на кредитную выполнимость заемщика могут повлиять различные факторы, например, бизнес-риск (деловая репутация клиента и зависимость от поставщиков и покупателей), а также финансовый риск (коэффициент ликвидности, рентабельности, покрытия убытков и т.д.). Входе невозможности разработать единую методику кредитования клиента, каждый банк должен улучшать имеющуюся методику для исследования деятельности компании.
         Цель данной выпускной квалификационной работы заключается в проведении анализа и оценки кредитоспособности предприятия – заемщика по методике АО «Россельхозбанк» и выработка предложений по совершенствованию подходов.
         В соответствие с указанной целью в работе поставлены следующие задачи:
        - изучить теоретические основы оценки кредитоспособности заемщика;
       - провести анализ оценки кредитоспособности предприятия – заемщика по методике Липецкого отделения АО «Россельхозбанк»;
       - разработать предложения по улучшению методики оценки кредитоспособности предприятия – заемщика.
         Объектом исследования выступает Липецкое отделение АО «Россельхозбанк».
         Предмет исследования – анализ и оценка современных подходов к оценке кредитоспособности юридических лиц.
         В представленной работе были применены такие методы по оценке кредитоспособности заемщика, как анализ финансовой устойчивости предприятия – заемщика, а также анализ показателей ликвидности и платежеспособности и другие.
        Теоретической основой исследования выступили труды экономистов: Меликов Э.М., Лаврушин О.И., Свиридов О.Ю., Валенцева Н.И., Шеремет А.Д., Ачкасов А.И., Зеленский Ю.Б., Грязнова Г.Г., Ачкасов А.И., Белоглазова Н.И. и др.
        Данные бухгалтерской отчетности («Бухгалтерский баланс» и «Отчет о финансовых результатах») за 2015-2017 гг. АО «Россельхозбанк» являются основой для экономической характеристики банка.
       Практическая значимость и актуальность темы настоящей работы обусловлена тем, что в настоящее время кредит является важной составляющей для повышения уровня экономического развития компаний и населения и, для того чтобы банк мог в достаточной мере удовлетворить потребности заемщиков, ему крайне необходимо характеризоваться высокой кредитоспособностью.
       Системная модель исследования представлена в приложении В.
       Структура работы состоит из введения, трех глав, выводов и предложений, списка литературы и приложений.

   
Глава 1 Теоретические основы оценки и анализа кредитоспособности заемщика юридического лица коммерческим банком


1.1 Сущность и понятие кредитоспособности заемщика коммерческим банком

          Кредитоспособность заемщика коммерческого банка представляет собой обязательство и способность заемщика целиком и в назначенный срок рассчитаться по своему основному долгу и процентам, т.е долговым обязательствам.  
         В отличие от платежеспособности кредитоспособность не фиксирует платежи, которые не поступили за истекший период или дату, оно прогнозирует способность погасить долг в назначенный срок.                     Платежеспособность – это один из незначительных показателей, на которые ссылаются при оценке кредитоспособности заемщика. Если у него имеется просроченная задолженность, но при этом баланс ликвидный и достаточный размер собственного капитала, то задержка один раз платежей банку в прошлом не имеет основания считать клиента некредитоспособным. 
         Уровень кредитоспособности клиента указывает на степень частного риска банка, который связан с выдачей кредита заемщику.
         Когда осуществлялась командно-административная экономика, такой термин, как «кредитоспособность» практически отсутствовал. Это объяснялось лимитом эксплуатации товарно-денежных отношений в длительный период времени, а также кредитные отношения главным образом формировались в форме прямого банковского кредита. Для этой формы были свойственны не экономические, а административные методы управления, которые отличаются сверхвысокой степенью сосредоточения для принятия конечных решений. Изменения, которые произошли в современной экономике вовлекли наибольшую внимательность к обязательному выяснению информации о кредитозаемщике. 
         В наши дни компании зачастую применяют услуги коммерческих банков для покрытия своей дополнительной нужды в денежных средствах. 
        Современные коммерческие банки и предприятия пока что не со всей полнотой используют возможности кредита для инвестирования инновационных проектов для ускорения воспроизводственного процесса, обеспечения непрерывности, а также чтобы обеспечить своевременность расчётов с поставщиками и кредиторами. Банки впоследствии угрозы невозврата кредита, которые сопутствуют серьезным убыткам, повышают, а даже порой и завышают суммы залогов и процентов по кредиту. Для предприятий это складывается не лучшим образом, ведь они не всегда могут подобрать необходимую сумму для обеспечения кредита и взять на себя обязанность, чтобы своевременно и полностью погасить ссуду и уплатить проценты по кредиту способности компаний. Чтобы избежать кредитного риска банкам крайне, значимо оценивать кредитоспособность заемщика.
          Но оценка кредитоспособности важна не только со стороны кредитора, но и заемщика. Для клиента крайне важна оценка, потому что именно от этого будет зависеть объем денежных средств, которые предоставит банк и предоставит ли вообще.
          Под понятием «кредитоспособность предприятия» Лаврушин О.И. 1называет умение кредитозаемщика полностью и в срок погасить свои долговые обязательства. В таком же роде мнения в определении термина
«кредитоспособность» сохраняем профессор Шеремет А.Д.2
          Ачкасов А.Л. 3определяет, что кредитоспособность клиента – это своевременность свершать платеж и при этом обеспечить плавный процесс движения производства за счет наличия соответствующих собственных средств.
          Понятие кредитоспособность заемщика определено приказом Банка России «Об особенностях использования рейтингов кредитоспособности в целях применения распорядительных актов Банка России» от 18.12.2014 № ОД-3552.4 Согласно приказу, под кредитоспособностью заемщика понимается способность клиента погасить в полном объеме и в назначенный кредитным соглашением срок свои долговые обязательства. 
            Таким образом, под сущностью кредитоспособности определяется способность заемщика в полном объеме и в назначенный срок рассчитаться по кредитному займу, а также степень риска, который возьмет на себя банк.
           В мировой и отечественной практике выделяются критерии кредитоспособности клиента, именно от них и должны отталкиваться банкиры, чтобы оценить кредитоспособность заемщика.
         Определение оценки кредитоспособности заемщика состоит из следующих критериев:
         1. Характер клиента заключается в его репутации и престижности фирмы.      Репутация складывается из кредитной истории, продолжительности      деятельности клиента в данной сфере бизнеса, а также из репутации его       партнеров в деловой сфере.
         2. Также важно оценивать и капитал клиента. Можем выделить следующие аспекты его оценки: 
          - коэффициент финансового рычага и состоятельность, которую можно проанализировать на основе        требований Центрального банка к уровню основного капитала;
          - величина денежных средств, которую заемщик вкладывает в           кредитуемую операцию, это позволяет распределять риск между банком и клиентом.
              3. Следует заострить внимание, на каких условиях совершается             кредитная операция, а именно:
               - на политические факторы;
               - прогнозирование экономической ситуации в стране, отрасль               операции и регион где протекает деятельность заемщика.
              4. Способность заемщика занимать денежные средства – это говорит о наличии у заемщика права подать заявку на кредит, а также право подписывать кредитные документы.
              5.  Дает ли возможность текущая производственная деятельность заработать     денежные средства. 
              6.   Реализация контроля. На основании, каких законодательных или     нормативных документах осуществляется клиентом кредитуемая операция.
              7. Обеспеченность кредита. Здесь следует проанализировать конкретную     величину источника в ходе погашения долга, а также определить     стоимость активов заемщика.
             Исходя, из данных критериев для определения кредитоспособности отдельно можно выделить, как наиболее важную систему финансовых показателей, которые мы рассмотрим в главе 1.2.
           Несмотря на близость вышеперечисленных критериев, существует определенная позиция кредитоспособности заемщика юридического лица. Основной целью которой является способность определить готовность клиента полностью вернуть ссуду на основании условий кредитного договора. Банк обязан в любом случае определить степень риска, которую он на себя возьмет, а также размер запрашиваемой ссуды, который предоставит при данных обстоятельствах.
          Именно в ходе данных российских аналитиков 36-41% просроченных суд приходится при недостаточно глубоком анализе финансового положения клиента.5
         Как говорилось выше, под обеспечением кредита следует понимать стоимость активов клиента и вторичный источник его погашения, который предусмотрен в кредитном договоре (гарантия, страхование, залог и т.д). Если при соотношении стоимости активов и долговых обязательств клиента он признается банкротом, то в случае погашения ссуды берет на себя обязательство вторичный источник, который дает гарантию на выполнение им своих обязательств на срок финансовых затруднений. Качественный залог, надежность гаранта или поручителя крайне важны при недостаточном денежном потоке у заемщика.
         Поэтому следует объективно оценивать финансовое положение заемщика и учитывать различные риски по кредитным операциям, это позволит банку качественно управлять кредитными источниками, а также получать прибыль.
         Делая выводы из вышеизложенного можно подвести итог и определить основные задачи, которые помогут в анализе кредитоспособности заемщика:
           1. Определить финансовое положение заемщика.
           2. Стимулировать заемщика к повышению эффективности деятельности предприятия, тем самым повышая эффективность кредитования.
          3. Минимизировать риски в ходе кредитования.



1.2 Система показателей для анализа и оценки кредитоспособности предприятия 

           Для оценки кредитоспособности заемщика главную роль играет финансовый анализ предприятия, который в совокупности состоит из финансовых показателей. На его основе можно сделать выводы о состоянии хозяйствующего субъекта не только при обращении в банк, но и возможность спрогнозировать процесс развития в будущем.
           В своем представлении финансовый анализ служит методом, который исследует сложные явления путем их деления на составные части. В широком смысле финансовый анализ - это метод научного исследования в ходе которого оценивается финансовое состояние предприятия. 
         Экономическую сущность финансового анализа отражает следующее определение: финансовый анализ 6– это оценка финансово- хозяйственной деятельности предприятия в прошлом, настоящем и будущем.
         Более широкое определение понятия финансовый анализ привела Грязнова Г. Г.7: финансовый анализ представляет собой совокупность методов, в ходе которых определяются имущественные и финансовые положения компании в прошлом, настоящем, а также в предполагаемом будущих периодах.
         Проведение финансового анализа начинают с расчета финансовых показателей предприятия.
         В настоящее время финансовых показателей насчитывается порядка 250, которые могут использоваться в ходе исследования деятельности компании. Но на практике все-таки применяются несколько основных коэффициентов для определения основной деятельности.                                    Основные показатели, применяющиеся в банках, которые позволяют оценить финансовое состояние фирмы, являются: показатели рентабельности, ликвидности, финансовой устойчивости, оборачиваемости капитала, деловой активности. 
         Рассмотрим каждый показатель более подробно8:
         1.  Показатель рентабельности - один из важных качественных   показателей, который используют чтобы определить эффективность     деятельности фирмы. Показатель рентабельности показывает            прибыльность предприятия. 
         Показатели рентабельности делятся на:
          - коэффициент рентабельности от продаж – показывает долю чистой прибыли на объем продаж компании и рассчитывается по формуле:
          ROS=  (чистая прибыль )/(чистый объем продаж )*100%;
         - показатель рентабельности собственного капитала предприятия.                     Формула для расчета: ROE=  (чистая прибыль)/(собственный капитал)*100%;
         - показатель рентабельности оборотных активов предприятия. Позволяет узнать насколько точно и эффективно используются оборотные средства компании. Рассчитать этот показатель можно путем деления чистой прибыли на текущие активы и все это умноженное на 100%;
         - показатель рентабельности внеоборотных активов предприятия – позволяет узнать насколько точно и эффективно используются основные средства фирмы. Рассчитать его можно по формуле:
        RСA=  (чистая прибыль)/(долгосрочные активы)*100% .
           2. Показатель ликвидности. Можно сказать, что измеряет показатель ликвидности финансовый риск, то есть вероятность банкротства. 
      Показатель ликвидности разделяется на:        
       - показатель абсолютной ликвидности, который рассчитывается по                     
формуле:  АЛ=  (Ден. средства+краткосроч. фин. вложения)/(Текущ. обязательства );
         - показатель срочной ликвидности:                  СЛ=(Ликвидные оборотные средства)/(Краткосроч. обязательств);
          Для данного показателя характерно значение больше 0,4-1;
         - показатель текущей ликвидности. ТЛ=(Текущ. активы)/(Текущ. пассивы).
        Для данного показателя характерны значения от 1 до 2.
         3. Следующий показатель – это показатель финансовой устойчивости. Одной    их основных задач при анализе финансово-хозяйственной   деятельности    компании, является исследование показателей, которые   характеризуют    финансовую устойчивость.
         Показатель финансовой устойчивости подразделяется:
          - показатель финансовой независимости, который помогает рассчитать зависимость предприятия от займов по формуле: 
         ФН=  (Собственный капитал )?(Суммарный актив) . Рекомендуемые значения от 0,6 до 0,9;
        - долгосрочные обязательства к внеоборотным активам – характеризует долю основных средств, финансирующийся за счет долгосрочных займов:
       FA =(долгосроч. обязат-ва)/(долгосроч. активы) ;
         - показатель покрытия процентов. Данный вид показателя рассчитывается, чтобы защитить кредиторов от невыплаты процентов по кредиту, а также определяет допустимый уровень снижения прибыли, который используется для выплаты ссуды:                                                                TIE=  (Прибыль до уплаты налогов и процентов по кредиту)/(Проценты по кредиту).
         Характерные значения: >1.
         4. Для показателя оборачиваемости характерно - большое значение для    оценки финансового состояния компании, потому что скорость оборота    средств оказывает некое влияние на платёжеспособность предприятия.    Чтобы рассчитать коэффициент оборачиваемости капитала, необходимо     соотнести выручку к средней за год величине статьи баланса. 
           Данный показатель подразделяется на коэффициенты: 
           - оборачиваемости рабочего капитала. Он рассчитывает коэффициент эффективности предприятия, которое использует инвестиции в оборотной капитал;
           - оборачиваемости основных средств. Определяет насколько эффективно предприятие использует основные средства, которые имеются в их распоряжении;
          - оборачиваемости активов. Показывает эффективно предприятие распоряжается ресурсами независимо от источников их привлечения;
          - оборачиваемости дебиторской задолженности. Определяет среднее число дней для покрытия задолженности.
           Финансовые показатели служат уведомительной базой для потенциальных инвесторов, которые решат вложить капитал в предприятие, банки и другие кредитные организации. Детальное изучение показателей компаний кредитными организациями дает возможность снизить риск неуплаты кредита, а также помогут выявить более перспективные предприятия для кредитования.
          Подводя итог данной главы, мы можем сказать, что в ней рассмотрели понятие и сущность кредитоспособности заемщика коммерческим банком, были приведены критерии для оценки кредитоспособности предприятия, а также рассмотрели показатели, применяющиеся в банках, которые позволяют оценить финансовое состояние фирмы.
Глава 2 Анализ кредитоспособности заемщика АО «Россельхозбанк» с целью диагностики и определения уровня экономической безопасности


2.1 Экономическая характеристика банка

            В 2000 году в соответствии с распоряжением Президента Российской Федерации от 15.04.2000 № 75-РП был создан АО «Россельхозбанк» с целью развития кредитно-финансовой системы агропромышленного сектора и сельских территорий РФ. На данный момент банк значится, как один из крупнейших банков на территории Российской Федерации, также является финансово-кредитной и национальной системой обслуживания товаропроизводителей в сфере агропромышленного производства. Банку выдана генеральная лицензия № 3349 (выдана Банком России 12.08.2015) на ее основе банк осуществляет свои операции.
           По просроченной задолженности в кредитном портфеле российских кредитных организаций за последние 3 года АО «Россельхозбанк» занимает 4 место в банковской сфере (таблица 1).

Таблица 1 - Просроченная задолженность в кредитном портфеле российских кредитных организаций за 2015-2017 гг.
Место в России (изменение)
Название кредитной организации

На 01.01.2015, млн. руб.
На 01.01.2016, млн. руб.
На
01.01.2017, млн.руб.
Изменения, млн. руб.
2015-2016г.

Изменения, млн. руб.
2016-2017г.
1
2
3
4
5
6
7
1
Сбербанк России
269043
267168
247623
-11875
-19545
2
Банк Москвы
235642
229513
225422
-6129
-4091


Окончание таблицы 1
1
2
3
4
5
6
7
3
ВТБ
107633
99932
98365
-7701
-1567
4
Россельхозбанк
97998


99822
99726
+1824
-96
5
ВТБ 24
41356
72732
73561
+31376
+829
6
Хоум Кредит Банк
20749
41610
40630
+20861
-980

          На основе бухгалтерских данных банка мы сможем дать экономическую характеристику АО «Россельхозбанк», для этого составим таблицу 2 на основе бухгалтерской отчетности (Приложение А), а также отчет о финансовых результатах АО «Россельхозбанк» (Приложение Б). 

 Таблица 2 - Экономическая характеристика АО «Россельхозбанк» за 2015-2017 гг.
Показатель
Остаток 
на 01.01.2017
Остаток 
на 01.01.2016
Остаток на
01.01.2015
Изменение показателя 2015-2016 год
Изменение показателя 2016-2017 год
1
2
3
4
5
6
1. Денежные средства
24278472
31011531
39384469
+8372938
+6733059
2. Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы
38171452
17975627
16320673
-1654954

-20195825
3. Прочие активы
145409195
144268352
116522139
-27746213
-11408843
4. Всего активов
3060731451
2679290973
2510939663
-1683513 10
-381440478
5. Вклады (средства) физических лиц, в том числе индивидуальных предпринимателей
898577893
624429929
498004188
-1264257 41
-274147964
6. Всего обязательств
2766421
2433698384
2277226959
-1564714 25
+2430931963

Окончание таблицы 2
1
2
3
4
5
6
7. Всего источников собственных средств
294309867
245592589
233712704
-11879885
-48717278
8. Процентные доходы
228152773
272844277
228152773
-44691504
+44691504
9. Процентные расходы
188745176
199238609
188745176
-10493433
+10493433
10. Чистые доходы от операций с иностранной валютой
3842070
1870488
-3842070
-5712558
-1971582
11. Финансовый результат за отчетный период
5866455
5573488
-63170105
-68743593
-292967

           Из приведенной выше таблицы видно, что денежные средства в АО «Россельхозбанк» сократились не только в 2016 году на 8372938 тыс. руб., но и к 2017 потерпели сокращение на 6733059 тыс. руб.  Кардинальные изменения показывают все обязательства банка к 2016 году они возросли на   156471425 тыс. руб., а к 2017 году уменьшились на 2430931963 тыс. руб., это означает, что все пассивы банка сократились. Так же потерпели изменения и процентные доходы и процентные расходы к 2017 году они уменьшились на 44691504 тыс. руб. и на 10493433 тыс. руб., показатели за 2015 и 2016 годы говорят об обратном. Сократились к 2017 году операционные расходы на 10493433 тыс. руб., но к 2016 году они увеличивались на 10493433 тыс. руб., это связано с резким изменением привлеченных средств и выпущенным долговым обязательствам.
            Финансовый результат за отчетный период возрос на 68743593 тыс. руб. Исходя из данного анализа, можно сказать, что банк покрывает все свои расходы.
            Особое внимание Липецкий филиал АО «Россельхозбанк» уделяет финансированию сезонных работ9. Объем кредитов выданный на финансирование таких работ достиг 2,8 млрд. руб. Кроме этого филиал уверенно набирает обороты по ипотечному портфелю, который в июле 2017 года увеличился на 111 млн. руб. и составил 1,46 млрд. руб.
            Положительное стремление замечается в привлечении денежных средств клиентов. На 24 июля 2017 года объем пассивов юридических лиц составляет около 2,9 млрд. руб., а объем привлеченных средств физических лиц составил более 7 млрд. руб. За весь период 2017 года клиентами Липецкого филиала АО «Россельхозбанк» было открыто около 10,2 тысяч вкладов на сумму 3,8 млрд. руб.
             В настоящий момент при поддержке АО «Россельхозбанк» в Липецкой области продолжается осуществление значимых инвестиционных проектов в различных сферах, а том числе и в птицеводстве, а также в выращивании зерновых и овощных культур.
             Можно отметить, что с начала 2016 года Липецкий филиал АО «Россельхозбанк» обеспечил более 3263 млн. руб. для проведения сезонно- полевых работ, что превышает на 48,7 % того же показателя прошлого года. Кредитные средства направляются и на подготовку материально-технической базы для проведения различных посевных и уборочных предприятий, в том числе и на удобрения, семян, сельхозинвентаря, а также и на приобретение запчастей и горючих смазочных материалов. 
            В настоящее время агропромышленный комплекс города и области показывает устойчивый и стабильный рост. Благодаря содействию банка, сельхозпроизводители приумножают объемы производства. 
            Кроме обеспечения сезонно-полевых работ Липецкий филиал АО «Россельхозбанк» выпускает действующие платежные карты, которые на данный момент превышают 15 тысяч штук. Из них только с начала текущего года выпущено 7 тысяч карт. 
              А также расширяется спектр услуг банковского обслуживания на расстоянии и увеличивается терминальная сеть в регионе, за счет этого увеличивается база держателей платежных карт банка. На данный момент на территории Липецкой области уже расположено около 36 платежных устройств, в том числе 20 банкоматов и 14 информационно-платежных терминалов (ИПТ), в которых совершаются различные банковские операции.
               При помощи новейших банкоматов держатели пластиковых карт банка могут снимать наличные денежные средства без комиссий в банкоматах банков-партнеров, к ним относятся: «Альфа-Банк» и «Промсвязьбанк», помимо этого держатели платежных карт Visa и MasterCard АО «Россельхозбанк» могут в банкомате совершать платежи за услуги ЖКХ, интернет, мобильную связь, погашать кредиты, а также откладывать вклады и многое другое.
           Одним из активно развивающихся продуктов в всеобъемлющей линейке услуг филиала, является выпуск и обслуживание карт национальной платежной системы «МИР». На конец июня 2017 года, количество держателей таких карт, которые выпустил Липецкий филиал АО «Россельхозбанк» превышает 650 человек. Держатели пластиковой карты «МИР» могут уже сегодня воспользоваться широкой сетью банкоматов, платежных терминалов, а также устройств самообслуживания и услугами сервисов на расстоянии.
            Что касается ипотечного кредитного портфеля Липецкого филиала АО «Россельхозбанк», то по данным на 25 марта 2017 года он составил порядка 1,5 млрд. руб. и предоставил жителям региона с начала текущего года 37 ипотечных кредитов, сумма которых составила 58 млн. руб. С начала 2017 года Липецкий филиал АО «Россельхозбанк» увеличил кредитный портфель до 952 млн. руб.
             Кредитный портфель юридических лиц филиала превышает 8,7 млрд. руб., основная часть которых была направлена на финансирование сезонно-полевых работ, а также и на инвестиционные цели. Розничный кредитный портфель банка увеличился с начала 2017 года на 150 млн. руб. и составил 2,2 млрд. руб. Наиболее желаемыми среди клиентов банка являются ипотечные кредиты и потребительские займы. На долю потребительских кредитов приходятся около 36% из общего числа предоставленных населению займов. Большую часть в этом сегменте составили пенсионные кредиты.
                   

2.2 Практика оценки кредитоспособности заемщика юридического лица 

             Кредитоспособность заемщика зависит от различных факторов, которые рассчитать и оценить каждый не так уж и просто. На практике Липецкого филиала АО «Россельхозбанк» большая часть анализируемых показателей кредитоспособности заемщика основана на данных бухгалтерского баланса за прошедший период и на отчетную дату. Сложность оценки предоставляется выявлением и количественной оценкой некоторых факторов, такие, как моральный облик и репутация заемщика. Кроме этого применяются и множество других методов и подходов решения данной задачи, которые дополняют друг друга и делают оценку кредитоспособности клиента более реальной, например, финансовое положение заемщика.
            Финансовое положение заемщика является не только главной, но и важной характеристикой надежности юридического лица. Липецкий филиал АО «Россельхозбанк» проводит анализ финансового положения заемщика, который основывается на следующих этапах:
           1. Проводится анализ состава, структуры, а также качества баланса.
          2. Анализируются результаты деятельности.
          3. Рассчитываются показатели ликвидности, финансовой устойчивости, платежеспособности и оборачиваемости качественных показателей.
          4. Делаются выводы о финансовом состоянии предприятия на основе результатов рассмотрения.
         5. Прогнозируются перспективы развития. 
            При определении финансового положения заемщика, рассчитанные показатели сравниваются со среднеотраслевыми нормами и анализируются в динамике. По итогу рассмотрения финансового положения заемщика, оформляется вывод с указанием критериев выявленных на основе расчета показателей. Такие критерии оцениваются как хорошее, среднее либо плохое финансовое положение заемщика.
           Проведем оценку кредитоспособности заемщика на примере ООО Стоматология «Эра» по методике, которая используется Липецким филиалом АО «Россельхозбанк». Сегодня Стоматология «Эра» — это сеть стоматологических клиник, находящаяся в Воронеже и Липецке. Организация зарегистрирована 27 августа 1991 г. Межрайонная инспекция Федеральной налоговой службы № 6 по Липецкой области.
            Рассчитаем показатели финансовой устойчивости, ликвидности, платежеспособности и оборачиваемости качественных показателей.
            Финансовая устойчивость организации является характеристикой стабильного положения предприятия. Финансовая устойчивость зависит от стабильности экономической конъюнктуры и от результатов функционирования организации, ее своевременного и эффективного реагирования на изменение различных факторов.
            Рассчитаем анализ показателей финансовой устойчивости, а результаты отразим в таблице 1 Приложение К.
          Данные таблицы свидетельствуют, что основным показателем, характеризующим финансовую устойчивость, является коэффициент финансовой независимости, который за анализируемый период сократился с 0,9 в 2015 году до 0,6 в 2016 году, а в 2017 году данный показатель также вошел в нормативное значение и составил отметку 0,7 при альтернативном нормативе не меньше 50%, что говорит о весьма положительной финансовой устойчивости.
           Коэффициент финансового левериджа за анализируемый период имеет значение в диапазоне от 0,1 до 0,4, что гораздо ниже рекомендуемого соотношения, данная тенденция не лучшим образом сказывается на финансовой устойчивости.
         Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования в период с 2015 по 2017 гг. принимает значения 6,2; -4,9 и -2,8 соответственно и показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных средств. Минимальным нормативом является граница в 0,1 дол. ед., но анализ показал, что данная норма на ООО Стоматология «Эра» выполнялась только в 2015 году.
           Коэффициент маневренности собственных средств в 2015 году показал значение 0,2. В 2016 и 2017 году данный показатель имел отрицательный уровень, что не входит в ранки нормативного значения. Это означает, что ООО Стоматология «Эра» неспособна поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников.
           Анализ финансовой устойчивости показал, что далеко не все показатели входят в рамки рекомендуемого значения, что говорит о не абсолютно финансово устойчивом предприятии и есть риск вероятности банкротства, но на данный момент времени понятие банкротство более связано с платежеспособностью, нежели с финансовой устойчивостью, поэтому анализ организации необходимо дополнить оценкой платежеспособности и ликвидности организации (таблица 3).

Таблица 3- Анализ показателей ликвидности и платежеспособности ООО Стоматология «Эра» за 2015-2017 гг.
Показатель
Год
Нормативное значение
Соответствие нормативного значения

2015
2016
2017

2015
2016
2017
1
2
3
4
5
6
7
8
Коэ т абсолютной ликвидности, дол.ед.
1,7
0,02
0,1
>0,2
+
-
-
Окончание таблицы 3
Коэф-т срочной ликвидности, дол.ед.
1,7
0,02
0,1
0,7-1
+
-
-
Коэф-т текущей ликвидности, дол.ед.
3,3
0,4
0,7
1,5-2,5
-
-
-
Степень текущей платежеспособности, мес.
0,2
0,7
0,9
< 2
+
+
+
Степень общей платёжеспособности, мес.
0,2
0,7
0,9
0,5-0,7
-
+
-
Коэф-т собственной платёжеспособности, дол.ед.
0,7
-1,3
-0,4
>0,1
+
-
-

            Анализ вышеприведенной таблицы говорит о том, что абсолютная ликвидность, которая говорит о сокращении денежных средств на счету к 2017 году, не соответствует нормативу (>0,2). Срочная ликвидность за анализируемый период увеличивалась, но к 2017 году так и не достигла норматива (0,7-1,0). Текущая ликвидность не должна быть меньше 1, но у ООО Стоматология «Эра», данный показатель едва не превышает допустимый минимум. 
            Степень текущей платежеспособности должна быть меньше 2-х месяцев. У исследуемого предприятия данный показатель находится в рамках нормативного значения за весь анализируемый период. Степень общей и собственной платежеспособности так и не достиг рамок нормативного значения к 2017 году.
           В заключение анализа ликвидности и платежеспособности необходимо отметить, что рассчитываемые показатели ООО Стоматологии «Эра» в результате имеют больше различий с рамками рекомендуемого значения, нежели сходств, это означает, что исследуемая организация характеризуется низкой ликвидностью и невысокой платежеспособностью.
          Далее рассчитаем оборачиваемость качественных показателей (таблица 4).
Таблица 4 - Анализ оборачиваемости качественных показателей ООО Стоматология «Эра» за 2015-2017 гг.
Показатель
Год
Рекомендуемое значение
Соответствие нормативного значения

2015
2016
2017

2015
2016
2017
1
2
3
4
5
6
7
8
Период оборота запасов и затрат, ед.
1,82
2,56
3,03
? 48
+
+
+
Период погашения дебиторской задолженности, ед.
12,14
7,51
8,69
? 60
+
+
+
Период оборота собственного капитала (фондоотдача), ед.
67,87
54,22
51,34
? 161
+
+
+
Период оборота основных средств, ед.
55,11
52,34
61,33
? 161
+
+
+
Период погашения кредиторской задолженности, ед.
7,77
19,31
24,81
? 60
+
+
+
    
           Анализ коэффициентов оборачиваемости показал, что у ООО «Эра» все показатели за 3 года не превышают рекомендуемого значения. Период оборота запасов к 2017 году вырос на 3,03 ед., также за период анализируемого времени повысился и период погашения кредиторской задолже.......................