| Аннотация: |
ВВЕДЕНИЕ
В условиях рынка и конкуренции усиливается необходимость совершенствования систем финансового планирования и управления рисками предприятий. Финансовые планы компаний должны обеспечить согласованность действий руководителей подразделений в случае воздействия рисков внешней среды, сопоставление показателей риска и эффективности реализующихся и планирующихся к реализации новых инвестиционных проектов, бесперебойное финансирование деятельности предприятия с учетом всех рисков, связанных с этим процессом.
Выполнение этих требований позволяет наладить оперативность и обоснованность взаимодействия подразделений компании, возможность поступательного развития предприятия за счет выявления ключевых рисков и разработки мер по их минимизации, повысить обоснованность принимаемых решений при анализе эффективности новых инвестиционных проектов.
Объектом преддипломной практики выступает ЗАО ИК «Тройка-Диалог».
Целью преддипломной практики является изучение анализа финансового состояния и финансового планирования в инвестиционной компании.
Исходя из этого, решены практические задачи: раскрыты основные элементы финансового планирования и бюджетирования.
Реализация поставленной цели предполагает решение следующих задач:
- определить цели, задачи, принципы и порядок построения системы финансового планирования предприятия;
- рассмотреть методологию управления на основе составления, анализа и согласования различных сценариев финансовых планов.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В соответствии с целью и задачами исследования рассмотрены три основные группы проблем.
Первая группа проблем связана с анализом теоретических основ финансового планирования предприятий. В качестве задач финансового планирования предприятия были предложены: выявление и анализ наиболее значимых проблем компании; определение и согласование между всеми подразделениями стратегических и текущих целей, которые предприятию необходимо достичь; обеспечение согласования порядка и ресурсного обеспечения выполнения поставленных целей и задач между руководителями подразделений компании; планирование порядка финансирования затрат при выполнении поставленных целей и задач; осуществление текущего контроля и анализа эффективности выполнения поставленных целей и задач компании в течение года.
Практическая значимость данного подхода к определению задач финансового планирования на предприятии подтверждается его универсальностью для достижения любых целей, которые будут поставлены. Принципиальным его отличием от предыдущих разработок является системность, поскольку в нем четко определен порядок и последовательность задач, которые необходимо решать подразделениям компании в процессе финансового планирования.
На практике определены и проанализированы принципы построения системы финансового планирования ЗАО ИК «Тройка-Диалог», которые делают возможным эффективное функционирование системы управления параметрами деятельности компании.
Принцип системности или единства – требует наличия единой системы для всех составляемых на предприятии расчетных таблиц в рамках финансового планирования, в том числе для действующих и планирующихся к реализации инвестиционных проектов в их неразрывной связи.
Принцип согласованности стратегических целей и оперативного управления предполагает возможность анализа, сопоставления и корректировки стратегических и текущих целей, определенных в виде значения конкретных показателей, которые необходимо достичь в краткосрочном и долгосрочном периодах.
Принцип мобильности предусматривает возможность корректировки финансовых планов в случае необходимости при изменении условий деятельности предприятия.
Принцип непрерывности означает обеспечение преемственности показателей финансового плана будущего года по отношению к показателям финансового плана текущего года.
Стабильность процедур финансового планирования - финансовый план любой компании должен содержать тот же состав ключевых направлений доходов, расходов, балансовых статей, что и официальная отчетность.
Принцип напряженности и достижимости - финансовые планы, с одной стороны, должны быть реалистичны и выполнимы, с другой - достаточно напряженными, чтобы обеспечивать наиболее эффективное использование имеющихся ресурсов подразделения.
Принцип распределения ответственности - действенность планирования должна быть обеспечена привлечением к разработке и контролю исполнения финансовых планов непосредственных исполнителей, то есть персонала соответствующих подразделений.
Принцип гибкости - ключевые показатели финансовых планов должны разрабатываться таким образом, чтобы имелась возможность анализа натуральных и стоимостных факторов, на них влияющих.
Принцип контролируемости статей финансовых планов - каждая статья финансового плана должна быть контролируемой, то есть факторы, влияющие на выполнение планового задания по конкретной статье, должны контролироваться руководителем подразделения – центра финансовой ответственности, в чью компетенцию входит данная статья.
Принцип существенности – в первую очередь, в финансовых планах необходимо выделять и детализировать наиболее существенные направления расходов, доходов и балансовые статьи.
Принцип научности означает научно-техническую и экономическую обоснованность финансовых планов, обеспечивающую их сбалансированность.
В работе предложены порядок построения системы финансового планирования на предприятии, позволяющий обеспечить соблюдение принципов финансового планирования и возможность использования финансовых планов в процессе управления рисками на предприятии.
Он предполагает определение центров финансовой ответственности (ЦФО) предприятия и методики детализации доходов, расходов, балансовых статей, которыми управляют соответствующие ЦФО. После этого осуществляется анализ тенденций развития ключевых направлений деятельности и инвестиционных проектов предприятия, определение стратегических ориентиров развития каждого направления деятельности компании на краткосрочный и долгосрочный периоды, контроль и анализ финансовых планов действующих и планирующихся к реализации инвестиционных проектов компании.
На завершающей стадии происходит составление сводной стратегической модели развития предприятия и ее текущая корректировка.
Обоснована необходимость создания единой системы финансового планирования редприятий, позволяющей согласовывать воздействие рисков внешней среды на финансовые планы предприятий. Разработана методология составления оптимистичного и пессимистичного сценариев финансовых планов предприятия, учитывающих риски внешней среды. Доказана необходимость составления сводной модели развития предприятий, позволяющей анализировать изменение риска и доходности компании в результате реализации новых инвестиционных проектов.
|
