Теоретические аспекты формирования бухгалтерской (финансовой) отчётности организации.

СОДЕРЖАНИЕ
     
Введение	3
Глава 1 Теоретические аспекты формирования бухгалтерской (финансовой) отчётности организации	5
1.1.	Назначение и содержание бухгалтерской отчётности промышленной организации	5
1.2. Бухгалтерская отчётность как информационная база экономического анализа	15
1.3. Сравнение российских стандартов формирования отчётности с международными	26
Глава 2 Составление годовой бухгалтерской отчётности в ОАО «Прогресс»	35
2.1 Подготовительная работа, предшествующая составлению бухгалтерской отчётности в ОАО «Прогресс»	35
2.2 Составление годовой бухгалтерской отчётности ОАО «Прогресс»	40
2.3. Рекомендации по составлению бухгалтерской отчётности по МСФО	46
Глава 3 Анализ показателей годовой бухгалтерской отчётности ОАО «Прогресс»	55
3.1 Анализ бухгалтерского баланса ОАО «Прогресс»	55
3.2 Анализ отчёта о финансовых результатах ОАО «Прогресс»	61
3.3. Направления для повышения эффективности деятельности ОАО «Прогресс»	65
Заключение	77
Список использованных источников	80
Приложения	85

ВВЕДЕНИЕ
     
     В ходе жизнедеятельности предприятия все хозяйственные операции имеют отражение в бухгалтерском учете, что, в свою очередь, сводится в бухгалтерскую (финансовую) отчетность.
     Акутальность темы «Составление годовой бухгалтерской отчетности  и анализ ее показателей», рассмотренной в выпускной квалификационной работе вызвана, т.е. обусловлена важной ролью бухгалтерсокой отчетности, которая содержит в себе данные о результатах деятельности организации за некоторое определенное время, которые были получены из бухгалтерского и иных видов учета.
     Бухгалтерская отчетность компании – это информационно-аналитический инструмент управления, позволяющий своим пользователям принять и одобрить управленческие решения, основанные на целостности и обощении бухгалтерских данных.
     Анализ бухгалтерских отчётов позволяет обнаружить основания для изменения различных показателей за исследуемый период, показать факторы роста, либо снижения прибыли от хозяйственной деятельности, изучить структуру активов и обязательств, уровень платёжеспособности компании, а также предложить пути и направления усовершенствования финансовых показателей деятельности проверяемого объекта.
     В итоге анализируются формы бухгалтерской отчетности и рассматриваются методы ее составления.
     Цель выпускной квалификационной работы – это раскрытие вопросов актуальности и значимости при формировании бухгалтерской отчетности компании.
     Для нашего целедостижения нужно принять во внимание и решить следующие задачи: 
     - исследовать нормативно-правовую базу при составлении бухгалтерской отчетности;
     - рассмотреть, проверить и проанализировать теоретические взгляды (суждения) о формировании бухгалтерской отчетности;
     - суммировать данный материал и применить эти сведения в практической области на примере ОАО «Прогресс».
     Бухгалтерская отчетность компании – это объект изучения при написании выпускной квалификационной работы. Предметом при написании является проверка процесса формирования бухгалтерской отчетности.
     Выпускная квалификационная работа состоит из введения, первой, второй и третьей главы, заключения, списка литературных источников информации и приложений, состоящих из отчетности организации. Первая глава описывает понятие, назначение бухгалтерской отчетности и ее пользователей. Так же, в главе указаны основные нормативно-правовые документы по формированию и регулированию отчетности. Во второй главе приведена бухгалтерская отчетность предприятия ОАО «Прогресс» за 2013-2015 гг. Кроме того, в главе выявили способы усовершенствования при составлении бухгалтерской отчетности рассматриваемой компании и предложены рекомендации по их исправлению. Был проведен в третьей главе анализ бухгалтерской отчетности предприятия и его финансового состояния, на основе чего были внесены рекомендации по повышению результативности деятельности акционерного общества. В процессе исследования при написании выпускной работы, использовались нормативно-правовые документы, такие как, гражданский и налоговый кодексы, Приказы МинФина, федеральные законы, ПБУ и пр. Также, при написании применялись учебные издания, источники из сети Интернет, бухгалтерская отчетность и учетные документы ОАО «Прогресс». 
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ФОРМИРОВАНИЯ БУХГАЛТЕРСКОЙ (ФИНАНСОВОЙ) ОТЧЕТНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ
     
     1.1 Назначение и содержание бухгалтерской отчетности промышленной организации
     
     Одним из главнейших требований для жизнедеятельности экономики государства, ее элементов (экономических субъектов), инфраструктуры и органов исполнительной власти является присутствие потоков данных, связывающих эти элементы. Информация способствует принятию аргументированных выводов, удовлетворяющих ряду требований по обеспечению функционирования экономики страны [28, с. 59]. 
     На основе данных бухгалтерского баланса строится мнение о финансовом состоянии экономических субъектов Российской Федерации, составляется вывод о финансовых результатах деятельности какой-либо компании из отчета о финансовых результатах, и, из данных отчетов о движении денежных средств, об изменениях капитала и пояснений к бухгалтерской отчетности, можно сформулировать представление о его финансовом состоянии. 
     Пояснения к годовой бухгалтерской отчетности нужны для гарантии полноты и достоверности данных о финансовом положении компании, так же, более полно раскрывается информация о финансовых результатах ее деятельности и движении денежных средств. Это необходимо для обеспечения данными внутренних пользователей бухгалтерской отчетности. Пользователями отчетности внутри предприятия в РФ считают собственников самого предприятия, учередителей и участников. С помощью анализа информационных данных, ими принимаются экономически обоснованные пути решения и стабилизации, улучшения финансово-хозяйственной деятельности. Но такого рода информация не менее нужна для анализирования ее внешними пользователями. Таковыми считаются инвесторы (принимают решение о вложении инвестиций в данный субъект), кредиторы (им эта информация необходима для согласия на дачу заемных средств), государственные органы исполнительной власти (для обязательных проверок). [37, с. 45]. 
     В том случае, когда данные о финансовом состоянии хозяйствующего субъекта искажены или представлены не полностью, это может негативно отразиться на самом субъекте. Например, потенциальные деловые партнеры интересуются финансовой устойчивостью предприятия, платежеспособностью, есть ли перспектива в дальнейшем развитии. Этот интерес проявлен не случайно, т.к. им предстоит принять важное решение о дальнейшем сотрудничестве и возможном вложении денежных средств в развитие и становление данного экономического субъекта.
     Вдобавок, бухгалтерская отчетность должна быть достоверной и своевременно представленной, т.к. это необходимо для обеспечения оперативного управления, для дальнейшего планирования деятельности хозяйствующего субъекта.
     Федеральный Закон от 06.12.2011 N 402-ФЗ (ред. От 04.11.2014) «О бухгалтерском учете» [3] предписывает общие основы и методы для составления и предоставления внутренним и внешним пользователям необходимой достоверной информации об экономическом положении интересующих их компаний, о доходах и расходах данного субъекта РФ.
     Нормативные документы (некоторые из них представлены на Рисунке 1) определяют порядок ведения бухгалтерского учета в орагнизациях, а также нормы формирования бухгалтерской отчетности.
     Представленные документы на рисунке дополняются всеми другими нормативно-правовыми актами, которые учитывают сферу деятельности хозяйствующего субъекта и регулирует порядок ведения учета [33, с. 147].
     Годовая бухгалтерская отчетность – это общая система информационных данных о финансовом положении хозяйствующего субъекта на отчетную дату, так же о финансовом результате деятельности и движении денежных средств за отчетный период. 
     Бухгалтерская отсетность составляется на основании обоснованных данных бухгалтерского учета, и той информации, которая обусловлена федеральными отраслевыми стандартами.

Рис. 1 - Нормативные документы, определяющие порядок ведения бухгалтерского учета в организации
     Действующие нормативно-правовые и законодательные акты определяют рекомендации и требования к информации, с помощью которой составляется годовая бухгалтерская отчетность (Рисунок 2). 

Рис. 2 - Основные требования, предъявляемые к информации, формируемой в бухгалтерской отчетности
     Сообразно первому требованию, бухгалтерская отчетность должна давать достоверное и полное представление о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении, что способствует привлечению инвесторов и повышению доверия со стороны кредиторов. 
     Второе требование убирает рамки нацеленности на интересы определенной группы заинтересованных лиц перед другими, т.е. информация не должна быть субъективной.
     Сопоставимость, указанная как третье требование – это соблюдение неизменного свода правил содержания и формы бухгалтерской отчетности, применяемой от одного отчетного периода к следующему.
     В четвертом требовании указана целостность. Это условие сосредоточено на полное отражение данных в отчетности, охватывающих все факты хозяйственной жизни. Т.е. информация берется не только у центрального экономического субъекта, но и филиалов и подразделений.
     Принцип соблюдения отчетного периода, пятое требование, указывает на то, что организация должна составлять бухгалтерскую отчетность за отчетный период (месяц, квартал или год). Отчетным годом является период с 1 января по 31 декабря календарного года включительно.
     Шестое требование определяет, что в бухгалтерской отчетности компании должна содержаться последовательность сравнения данных по конкретному показателю, приведенному в ней, за предыдущий и отчетный годы [23, с. 62].
     В соответствии с четырнадцатым 14 пунктом Приказа Минфина РФ от 06.07.1999 N 43н (ред. от 08.11.2010) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99)» Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99) [7], в бухгалтерской отчетности экономического хозяйствующего субъекта должна отражаться определенная информация. Это - название составляющей части; указание отчетной даты или отчетного периода, за который составлена бухгалтерская отчетность; наименование экономического субъекта с указанием его организационно-правовой формы; числовых показателей бухгалтерской отчетности. Бухгалтерская отчетность составляктся исключительно на русском языке (если не происходит ее трансформация по МСФО), в валюте Российской Федерации, т.е. в рублях и должна быть подписана руководителем и главным бухгалтером экономического субъекта. [20, с. 112]. 
     Данные, имеющие отражение в бухгалтерской отчетности должны быть полезны для заинтересованных пользователей, т.е. эта информация должна быть уместна, сопоставима и надежна (табл. 1).
Таблица 1 - Характеристики информации в бухгалтерской отчетности экономического субъекта
Характеристика
Содержание
1. Уместность
Уместность информации определяется заинтересованными пользователями, а её наличие или отсутствие может оказать или способно оказать влияние на управленческие решения, помогая пользователям оценить ретроспективные, настоящие или прогнозные события. На уместность информации влияют ее содержание и существенность
2. Надежность
Информация не должна содержать существенных ошибок, т.е. только объективно отраженные факты финансово-хозяйственной деятельности обеспечивают ее надежность. Факты финансово-хозяйственной деятельности должны отражаться в бухгалтерском учете исходя из правовой формы, из их экономического содержания и условий хозяйствования
3. Сравнимость 
Информация должна быть сопоставима, а заинтересованные пользователи должны иметь возможность ее сравнить и сопоставить за различные временные промежутки. Такая сравнительная характеристика определяет тенденции развития экономического субъекта в части его финансового положения, финансовых результатах деятельности, а также представляет возможность сопоставлять информацию о разных экономических субъектах
     В годовой бухгалтерской отчетности, при составлении информации, экономический хозяйствующий субъект соблюдает некую осторожность в своих суждениях из-за неопределенности. Соблюдение данного принципа определено тем, что активы и доходы не должны быть завышены, а обязательства и расходы не должны быть занижены. При этом не допустимо создание скрытых резервов. Вся информация, которая была представлена заинтересованным пользователям должна быть обеспечена требованию нейтральности, т.е не односторонней. Исключение для предоставления составляют отчеты специального предназначения. 
     Важным моментом при формировании бухгалтерской отчетности является соблюдение требования сравнимости данных, так как внутренним и внешним пользователям необходима информация об изменениях в учетной политике и влиянии произошедших изменений на финансовый результат деятельности и финансовое положение экономического субъекта. Обеспечение сравнимости не определяет унификацию и не предполагает какие-либо препятствия для улучшения правил бухгалтерской отчетности учета и учетных процедур. Изменения в ведении бухгалтерского учета обязательны в том случае, если принятая учетная политика не обеспечивает реализацию таких требований, как уместность и надежность, либо существует лучшая альтернатива [23, с. 63].
     Годовая бухгалтерская отчетность, за исключением случаев, установленных Федеральным законом от 06.12.2011 N 402-ФЗ (ред. от 04.11.2014) «О бухгалтерском учете», состоит из основных элементов (рис. 3).
     
     Рис. 3 - Годовая бухгалтерская отчетность
     Бухгалтерский баланс имеет центральное положение в качестве источника чрезвычайно полезной информации для анализа устойчивости финансового состояния экономического субъекта за отчётный период. Бухгалтерский баланс-это источник информации, представляющий собой способ группировки и обобщения имущества экономического субъекта по составу и размещению, а также по источникам его формирования, имеет денежную оценку и составляется на определённую дату.
     Отчет о финансовых результатах предоставляет информацию о финансовых результатах деятельности экономического субъекта. Основные показатели: доходы, расходы, промежуточные результаты, конечный финансовый результат за отчетный период (прибыль/убыток), подлежащих включению в состав собственного капитала, характеризуя воздействие на собственный капитал экономического субъекта доходов и расходов, полученных и произведенных за текущий период. Являясь связующим звеном между результатами прошлого и отчетного периода Отчет о финансовых результатах содержит информация, за счет чего произошли изменения в бухгалтерском балансе отчетного периода по сравнению с прошлым. Если наблюдается прирост активов бухгалтерского баланса, то он образуется за счет превышения доходов над расходами. Следовательно, экономический субъект сработал эффективно и получил прибыль, увеличивающую собственный капитал. Если же в результате финансово-хозяйственной деятельности экономическим субъектом получен убыток, то это свидетельствует об уменьшении собственного капитала на величину убытков [50, с. 7-8].
     Бухгалтерский баланс и Отчет о финансовых результатах обязательные элементы годовой бухгалтерской отчетности экономического субъекта. Что бы отчетность наиболее полно удовлетворяла запросам пользователей к ней добавляется информация о значимых показателях финансово-хозяйственной деятельности экономического субъекта.
     В состав прочих отчетных форм входят отчет об изменениях капитала, отчет о движении денежных средств, пояснения к бухгалтерскому балансу.
     Отчет об изменениях капитала посути расшифровка изменений сумм показателей, формирующих собственный капитал экономического субъекта, представленных в балансе в виде остатков на отчетную дату, характеризуют эффективность управления им. 
     Отчет о движении денежных средств экономического субъекта характеризует направления деятельности (операционная, инвестиционная, финансовая) о взаимосвязи с остатками денежных средств на начало и конец отчетного периода. Представление этой информации связано с тем, что деятельность любого экономического субъекта предполагает наличие необходимого минимума финансовых ресурсов для её осуществления и развития. 
     Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах нацелены на раскрытие сведений, относящихся к учетной политике экономического субъекта, дополнительных данных, о финансовом положении, о финансовых результатах его деятельности [53, с. 94-96]. 
     Для того, чтобы экономические субъекты могли наиболее полно удовлетворить запросы пользователей бухгалтерской отчетности в настоящее время действующим нормативным регулированием предусмотрена возможность им самостоятельно определять степень агрегирования бухгалтерской отчетности. 
     Заинтересованных пользователей, при составлении отчетов необходимо обеспечить соблюдение определенных условий для того чтобы бухгалтерская отчетность экономического субъекта соответствовала предъявляемым к ней требованиям (рис. 4).
     Экономический субъект в обязательном порядке должен представлять годовую бухгалтерскую отчетность: своим учредителям, налоговым органам и территориальным органам государственной статистики по месту регистрации. 
     Обязательные экземпляры годовой бухгалтерской отчетности являются государственным информационным ресурсом. Доступ обеспечивается для лиц, которые зантересованны в указанном информационном ресурсе. Исключение составляет те случаи, когда доступ ограничивается, для сохранения государственной тайны. Представление годовой бухгалтерской отчетности в другие адреса и с иной периодичностью производится в случаях, предусмотренных налоговым и иным законодательством РФ или учредительными документами.
     
     Рис.4 - Необходимые условия для соответствия бухгалтерской отчетности, экономических субъектов, предъявляемым к ней требованиям заинтересованных пользователей
     Годовая бухгалтерская отчетность экономического субъекта является открытой для заинтересованных пользователей: банков, инвесторов, кредиторов, покупателей, поставщиков и др. 
     Они имеют право ознакомиться с годовой бухгалтерской отчетностью и получать ее копии [46, с. 50-59].
     С начала 90х годов прошлого столетия российская бухгалтерская отёчность была подвергнута существенной трансформации в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (далее МСФО). Результатом такой трансформации явилось то, что состав финансовой отчетности в МСФО такой же, как и в Российских стандартах бухгалтерского учета (далее РСБУ). Различаются только названия некоторых форм. Так, нашему бухгалтерскому балансу в МСФО соответствует Отчет о финансовом положении, а Отчету о финансовых результатах - Отчет о совокупном доходе. Отчет об изменениях капитала и Отчет о движении денежных средств (ОДДС) в МСФО называются так же, как и в российском учете. Впрочем, названия форм отчетности в МСФО также необязательные, основное требование они должны быть понятны пользователям отчетности.
     Отчет о финансовом положении в МСФО может быть составлен двумя способами (по выбору экономического субъекта):
     -	с разделением на краткосрочные и долгосрочные активы и обязательства, то есть, как и вРСБУ;
     -	без такого разделения, но в порядке уменьшения или увеличения ликвидности;
     -	форма представления должна обеспечивать надежную и уместную информацию; 
     -	в Отчете о финансовых результатах может быть сформирован также двумя способами (по выбору экономического субъекта);
     -	по функции расходов (себестоимость, коммерческие расходы, управленческие расходы и т.д.), то есть как в РСБУ;
     -	по характеру расходов (расходы на амортизацию, расходы на вознаграждения работникам и т.д.) [51, с. 19-31].
     В соответствии с МСФО экономический субъект может представлять сведения о потоках денежных средств от текущей (в МСФО используется термин «операционной») деятельности одним из двух способов: прямым методом (как в РСБУ); косвенным методом.
     Для того чтобы удовлетворять интересы запросов пользователей в современных условиях недостаточно, чтобы отчетность соответствовала МСФО, необходим концептуально новый подход к её формированию экономическими субъектами. И таким новым подходом является нацеленность экономического субъекта на устойчивость развития в соответствии с преимуществами GRI. GRI - это руководство по формированию отчетности в соответствии с тремя основными элементами: экономическими, социальными и экологическими. 
     Отчетность экономического субъекта, сформированная в соответствии с преимуществами GRI будет способствовать удовлетворению различных интересов пользователей [51, с. 19-31].
     В заключение необходимо отметить то, что в российской практике отчётность в соответствии с принципами GRI составляют крупные корпорации. Однако за рубежом эта практика распространяется и на средний и на малый бизнес. Конечно же, форма предоставления отчетности, для малых и средних экономических субъектов, несколько отлична от формы отчетности крупных, но если в годовой отчетности экономических субъектов (малого и среднего бизнеса) будут определены социальные, экономические и экологические индикаторы, также отчетность будет более полно соответствовать информационным запросам пользователей.

     1.2. Бухгалтерская отчетность как информационная база экономического анализа
     
     Не вызывает сомнения тот факт, что цель финансового анализа - оценка финансовых результатов, деловой активности и устойчивости финансового состояния предприятия. При этом объектом анализа может являться деятельность предприятия, как в отчетном периоде времени, так и в прошлых отчетных периодах, а также его будущий потенциал. На основе этого значимость бухгалтерской (финансовой) отчетности неоценима. 
     Исходя из аксиомы о том, что финансовое состояние предприятия характеризуется группой показателей, которые отражают состояние его капитала в кругообороте, можно сделать прогноз относительно способности финансировать деятельность этой организации на обусловленный интервал времени. 
     Стоит также отметить, что финансовое состояние предприятия, которое является хозяйствующим субъектом общества, его устойчивое и стабильное положение находятся в непосредственной зависимости от результатов производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Так, если установленные задачи в названных видах деятельности реализуются с успехом, то это положительно сказывается на финансовых результатах финансово-хозяйственной деятельности компании. 
     Также, в процессе анализа финансового состояния, главной целью является возможность получения наибольшего числа ключевых, или же, особенно информативных данных. Эти показатели дают объективную и достоверную картину финансового положения организации, ее прибылей и убытков, изменений в активах и пассивах, в дебиторской и кредиторской задолженностях.
     Однако при изучении этого вопроса возникает необходимость углубления в аналитические показатели бухгалтерского учета, дающие основу для формирования отчетности в целом [48, с. 82-87]. 
     Конечно, для собственников очень важна информация о возможных рисках и предполагаемом доходе, также может ли организация выплачивать дивиденды, при осуществленном инвестировании. При этом, кредиторам необходима информация, которая смогла бы показать способность своевременного погашения займов, которые были им предоставлены, и способность по выплате надлежащих процентов. Поставщики и подрядчики должны быть уверены в том, что расчеты с ними будут вестись своевременно. Не остаются в стороне и государственные органы, которым так же эта информация крайне нужна, чтобы правильно и полно вести статистическое наблюдение и регулировать экономику. 
     Здесь снова следует сделать акцент на том, что внешние аналитики приобретают необходимые сведения из данных публичной бухгалтерской (финансовой) отчетности, методические основы формирования которой регулируется Федеральным законом № 402-ФЗ от 06.12.2011 г. «О бухгалтерском учете» [4], а также соответствующими положениями по бухгалтерскому учету, в числе которых: ПБУ 1/2008 «Учетная политика организации» [6], ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации» [7], ПБУ 23/2011 «Отчет о движении денежных средств» [13]. 
     На сегодняшний день остается открытым вопрос обязательного включения аудиторского заключения в состав годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности. Однако интерес пользователями проявляется именно к достоверной отчетности, что способны подтвердить или опровергнуть независимые эксперты, каковыми являются аудиторы. 
     Именно аудиторы могут выступить в роли профессиональных экспертов при оценке эффективности учетной политики организации, внести предложения по минимизации налогообложения с помощью грамотно подобранных законодательных решений в той или другой сфере бизнеса. 
     Влияние элементов учетной политики на формирование показателей бухгалтерской (финансовой) отчетности очевидно. В этой связи любые изменения учетной политики, оказавшие или способные оказать существенное влияние на финансовое положение организации, финансовые результаты ее деятельности и (или) движение денежных средств, должны быть, по законодательству РФ обособленно раскрыты в бухгалтерской отчетности. 
     Стоит отметить, что информационная база внешнего финансового анализа ограничена данными бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах. Результаты внешнего финансового анализа влияют на решения о выдаче кредитов, о возможности приобретение акций организации, о целесообразности и условиях ведения дел с тем или иным партнером; о возможных рисках и т.д. [22, с. 45].
     Оценка финансово-хозяйственной деятельности организации важна и для внутренних целей. В частности, для самостоятельного установления параметров деятельности, осуществления финансового планирования и получения оптимальных размеров прибыли от собственной деятельности. 
     В последнее время в Российской системе управления широкое развитие получил внутренний анализ финансовой отчетности организации, являющийся одним из методов управленческого учета, для чего может быть сформирована внутренняя отчетность организации. Такая отчетность является инструментом всесторонней оценки выбранной экономической стратегии и тактики организации, на основе ее показателей принимаются управленческие решения на новый отчетный период. Важно добавить, что внутренний финансовый анализ использует полные данные бухгалтерской отчетности и бухгалтерского учета, данные оперативного учета, нормативные плановые показатели и пр. 
     Разные авторы дают свое определение финансового состояния предприятия. Любушин Н. П. дает определение финансового состояния организации как способность предприятия финансировать свою деятельность [29]. В понимании авторов Баканова М. И. и Шеремета А. Д., финансовое состояние характеризует деловую активность и надежность предприятия. Оно определяет кредитоспособность хозяйствующего субъекта и его возможности в деловом сотрудничестве. Финансовое состояние организации обеспечивает эффективную реализацию экономических интересов участников хозяйственной деятельности предприятия и других заинтересованных участников [18]. По определению Артеменко В. Г., финансовое состояние хозяйствующего субъекта – это важнейшая характеристика его деятельности, которая отражает обеспеченность организации ресурсами, эффективность их размещения, использования, характеризует платежеспособность и финансовую устойчивость [16]. По определению Грищенко О. В., под финансовым состоянием хозяйствующего субъекта понимается обеспеченность его финансовыми ресурсами, необходимыми для бесперебойного функционирования организации, целесообразностью и эффективностью использования, а также платежеспособностью и финансовой устойчивостью [22]. 
     Фридман А. М. под анализом финансового состояния хозяйствующего субъекта подразумевает составную часть общего финансового анализа, которая включает расчет различных показателей хозяйственной деятельности организации, в том числе рентабельности, показателей финансовой устойчивости, расчет оборачиваемости активов, показателей ликвидности, деловой и инвестиционной активности, а также эффективности деятельности [38, с. 26]. 
     Как мы видим, авторы сходятся в основных критериях, характеризующих финансовое состояние. По нашему мнению, можно добавить небольшое уточнение. Финансовое состояние предприятия не просто способность организации обеспечивать свою деятельность ресурсами, а это степень способности, то есть достаточно ли она обеспечена этими ресурсами. 
     Основными этапами проведения анализа финансового состояния являются: 
     1. Общий обзор финансового положения организации, анализ основных изменений прошедших за отчетный период. Здесь уместен аналитический агрегированный баланс, анализ структуры и динамики статей актива и пассива баланса. 
     2. На втором этапе целесообразно провести анализ платежеспособности, финансовой устойчивости хозяйствующего субъекта. Такой анализ проводится методом сравнения и методом коэффициентов. 
     3. Следующим этапом является анализ кредитоспособности и анализ ликвидности баланса этой организации. Также используются методы сравнения и коэффициентов. 
     4. Затем анализируется оборачиваемость оборотных активов, включая анализ дебиторской задолженности и оборачиваемости запасов. 
     5. На пятом этапе проводится анализ финансовых результатов, изучается динамика и структура прибыли. 
     6. На заключительном этапе оценивается риск банкротства. На этом этапе рассчитываются коэффициент текущей ликвидности, обеспеченность предприятия собственными средствами, восстановление платежеспособности. Могут использоваться специальные методики определения признаков банкротства [40, с. 114]. 
     Ряд авторов, например, Максютов А.А. [31], предлагают проводить предварительный экспресс-анализ. 
     Основные составляющие финансового состояния можно представить в следующем виде (рис. 5). 
     
Рис. 5 - Основные составляющие финансового состояния
     Авторы используют различные показатели для оценки финансового состояния предприятия и его анализа. Эти данные можно образно связать по подгруппам для отражения всевозможного финансового состояния организации. К ним относятся коэффициенты ликвидности; показатели структуры капитала (коэффициенты устойчивости); коэффициенты рентабельности; коэффициенты деловой активности. Шеремет А. Д. [40] выделяет также четыре основные группы показателей. Для наглядности они сгруппированы в таблице 2:
Таблица 2 - Исходные показатели, принимаемые для анализа финансового состояния
Исходные показатели, принимаемые для анализа финансового состояния
1 группа
2 группа
3 группа
4 группа
Показатели оценки прибыльности хозяйственной деятельности
Показатели оценки эффективности управления
Показатели оценки деловой активности
Показатели оценки ликвидности и финансовой устойчивости
     Первая группа включает в себя важнейшие обобщающие параметры оценки прибыльности (рентабельности) хозяйственной деятельности предприятия: 
     -	общая рентабельность организации, выраженная в виде балансовой прибыли на 1 рубль актива; 
     -	чистая рентабельность организации, выраженная в виде величины чистой прибыли на 1 рубль актива; 
     -	рентабельность собственного капитала, выраженная в виде величины чистой прибыли организации на 1 рубль собственного капитала; 
     -	общая рентабельность производственных фондов, выраженная в виде величины балансовой прибыли к средней величине основных средств. 
     Вторая группа включает наиболее обобщающие критерии эффективности управления предприятием: 
     -	величина чистой прибыли в пересчете на 1 рубль объема реализации; 
     -	величина прибыли от реализации продукции в пересчете на 1 рубль объема реализации; 
     -	величина прибыли от финансово-хозяйственной деятельности предприятия в пересчете на 1 рубль объема реализации; 
     -	величина балансовой прибыли организации в пересчете на 1 рубль объема реализации. 
     Третья группа обобщает критерии деловой активности предприятия, отдачу от всех активов (капитала) хозяйствующего субъекта: 
     -	величина отдачи всех активов фирмы, выраженная как выручка от реализации продукции в пересчете на 1 рубль стоимости активов; 
     -	величина отдачи основных фондов предприятия, выраженная как выручка от реализации продукции в пересчете на 1 рубль стоимости основных средств; 
     -	величина оборачиваемости оборотных фондов, выраженная как выручка от реализации продукции в пересчете на 1 рубль оборотных средств; величина оборачиваемости запасов, выраженная как выручка от реализации продукции в пересчете на 1 рубль стоимости запасов фирмы; 
     -	величина оборачиваемости дебиторской задолженности, выраженной как выручка от реализации продукции в пересчете на 1 рубль дебиторской задолженности предприятия; 
     -	величина оборачиваемости наиболее ликвидных активов организации, выраженная как сумма расхода денежных средств за период в пересчете на 1 рубль наиболее ликвидных активов организации; 
     -	величина отдачи собственного капитала фирмы, выраженная как выручка от реализации в пересчете на 1 рубль собственного капитала организации. 
     Четвертая группа исходных показателей для оценки включают в себя показатели ликвидности и финансовой устойчивости хозяйствующего субъекта: 
     -	величина коэффициента покрытия, выраженная как стоимость оборотных средств, в пересчете на 1 рубль срочных обязательств предприятия; 
     -	величина коэффициента критической ликвидности предприятия, выраженная как сумма денежных средств, расчетов и прочих активов, в пересчете на 1 рубль срочных обязательств; 
     -	величина индекса постоянного актива предприятия, выраженного как отношение стоимости основных средств и прочих внеоборотных активов организации к стоимости собственных основных средств; 
     -	величина коэффициента автономии предприятия, выраженная как стоимость собственных средств организации, в пересчете на 1 рубль итога баланса-нетто; 
     -	величина обеспеченности запасов собственными оборотными средствами предприятия, выраженная как стоимость собственных оборотных средств, в пересчете на 1 рубль запасов организации [40, с. 114].
     Шеремет А. Д. и Негашев Е. дают понятие оценки финансового состояния хозяйствующего субъекта как процесс рассмотрения каждого экономического показателя, полученного в результате анализа, и сравнения его с уровнем нормального значения для данного предприятия [40]. Процесс оценки включает в себя рассмотрение факторов, повлиявших на величину показателя, и возможных его изменений при изменении того или иного фактора. Оценивается также необходимая величина показателя на перспективу и способы достижения такой величины показателя финансовог.......................