Главная / Рефераты / Оценка достаточности денежных средств для финансирования текущей деятельности предприятия на основе исследования финансовых потоков в процессе антикризисного управления

Оценка достаточности денежных средств для финансирования текущей деятельности предприятия на основе исследования финансовых потоков в процессе антикризисного управления

Причиной возникновения кризисного состояния часто является расхождение реальных поступлений денежных средств и суммы текущих расходов, начисленных за этот период. Возникающий дефицит находит отражение в бухгалтерском балансе в виде кредиторской задолженности. Оценка достаточности денежных средств опирается на одно из главных условий обеспечения платежеспособности предприятия: приток денежных средств должен обеспечивать покрытие текущих обязательств. Оперативный анализ состояния денежных средств и наиболее срочных обязательств позволит разрабатывать оперативные мероприятия по поддержанию платежеспособности предприятия на уровне установленных критериев. Сумма поступлений предприятию в течение месяца (Д) рассчитывается по следующим источникам: , (7.5) где В пр – выручка от реализации продукции, работ, услуг, руб.; В ри – выручка от реализации имущества, руб.; В ин – инвестиции, руб.; В ир – прочие поступления, руб. Поступления предприятию могут принимать форму: • денежных средств, поступивших на расчетные счета и в кассу предприятия; • векселей, чеков, ценных бумаг, которые могут быть использованы как платежные средства; • стоимость имущества, полученного в виде взносов в уставный капитал, бартерной оплаты. Платежи предприятия включают: • денежные средства, перечисленные юридическим и физическим лицам в виде оплаты по счетам поставщиков и подрядчиков за приобретенное имущество; • налоги и сборы; • заработную плату; • стоимость имущества, передаваемого в виде взносов в уставные капиталы других предприятий. Сумма платежей в течение месяца (Р) рассчитывается как: (7.6) где З и – оплата составляющих внеоборотных активов, руб.; З м – оплата составляющих оборотных активов, руб.; З т – оплата труда персонала, руб.; З п – внесение налогов, отчислений и сборов, руб.; З з – погашение займов, кредитов, руб.; З д – прочие платежи, руб. При расчетах учитываются все поступления и платежи независимо от того, относятся они к основной или не основной деятельности предприятия. Платежи предприятия учитываются в полном объеме независимо от того, потребляются ли соответствующие производственные ресурсы в рассматриваемом периоде. Показателями достаточности средств у предприятия является общая за анализируемый период разность поступлений предприятию и его платежей: (7.7) где t – разность поступлений предприятию и его платежей в месяце t; t = 1,2… r – месяцы анализируемого периода. Разность поступлений и платежей в месяце t определяется как: (7.8) где Д t – сумма поступлений предприятию в месяце t, руб.; Р t – сумма платежей предприятия в месяце t, руб. Если в t – ом месяце: а) поступления больше платежей (Д t P t), то имеет место излишек средств; б) поступления меньше платежей , то имеет место дефицит средств. Признаком достаточности средств у предприятия является условие: Выполнение данного условия свидетельствует о том, что в анализируемом периоде у предприятия достаточно средств для выполнения обязательств по платежам контрагентам. Оценку достаточности денежных средств следует включить в состав процедур финансового планирования.

Каталог работ

Узнать цену

Похожие рефераты: